Vad är ett billån och hur fungerar det?
Så du behöver en bil nu, men du har inte tillräckligt med pengar för att köpa en direkt. Om det här är du, är du inte ensam - de flesta amerikaner har inte tillräckligt med pengar till hands för att köpa även en kvalificerad begagnad bil, mycket mindre en ny. Så de får ett lån.
Billåns värld kan vara överväldigande när du först börjar, så det är bäst att börja med en bra förståelse av grunderna. Att förstå hur ett billån fungerar är det första steget i att få en bra affär på en.
Billån, Definierad
Ett billån är ungefär vad du tycker är det: Det är ett personligt lån, vars vinst används för att köpa en bil. Mer specifikt lånar långivaren låntagaren (du) de pengar som krävs för att köpa ett fordon. I gengäld går låntagaren med om att betala tillbaka långivaren lånets storlek plus ränta, vanligtvis i månatliga betalningar, tills skulden är fullt utbetald. Ganska enkelt, hittills.
Ofta är ett personligt lån ett osäkert lån. Det vill säga lånet görs rent på grundval av låntagarens trovärdighet och inte säkrad av någon form av säkerhet. Bil lån är olika eftersom de nästan alltid är säkrade lån , vars säkerhet är själva fordonet. Och det betyder att om låntagaren inte betalar hans eller hennes betalningar, kommer fordonet att återtagas och säljas för att betala av låneskulden.
De fyra grundläggande byggstenarna i ett billån
1. Lånekostnad
Det finns två grundläggande delar till kostnaden för ett billån: huvudmannen och räntan. Huvudmannen är den förhandlade kostnaden för fordonet självt.
Räntan avser det totala beloppet för de kostnader som uppkommit under lånets livslängd baserat på huvudbeloppet och den angivna räntan.
2. Räntesats
En ränta är en grundränta som debiteras för låntagaren för de lånade pengarna. Räntan uttrycks normalt som en procentandel för en årsperiod och kallas den årliga procentsatsen (APR).
3. Nerbetalning
Nackdelen är ett kontantbelopp som betalas av låntagaren vid köpets gång. Det uttrycks vanligtvis i procent av totalpriset. Det är inte ett rättsligt krav när du tar ut ett billån, men krävs nästan alltid av långivaren.
4. Villkor
Detta avser alla andra objekt som utgör ett lån, inklusive lånets löptid, som normalt anges i ett antal månader eller år. Försäkrings- och registreringskrav låneavdrag och återförsäljningsvillkor underhållskrav Villkor för stöld eller olycka och villkoren för uteblivna lån och återtagande . Det finns många andra sådana villkor, och en låntagare rekommenderas att läsa dem noggrant och ha en klar förståelse för vad de menar innan de loggar in.
Car Loan Process
Här är fem grundläggande steg som du sannolikt kommer att följa i processen för att säkra ett lån till ditt nya fordon:
1. Bestäm vad du kan komma överens om
Ta ut en bit papper och ta reda på en realistisk budget som berättar vad du har råd med när det gäller en månadsbetalning. Därefter bestämmer du hur länge du är villig att få ditt lån senast - lånets löptid. Därefter bestämmer du hur mycket av betalningen du planerar att göra. Resultatet kommer att berätta hur mycket bil du har råd att köpa.
2. Kontrollera din kreditpoäng
Det är viktigt att veta exakt var du står i förhållande till din kreditpoäng innan du pratar med långivare. Långivare är beroende av kreditrapporter och poäng vid fastställande av lånräntor och villkor. Ju högre din kredit värdering desto bättre position kommer du att vara för att låsa i en lägre takt.
3. Handla runt för det bästa lånet
Detta är viktigt eftersom priser och villkor varierar, ibland betydligt, mellan långivare. Det är också viktigt att leta efter den bästa låneavtalet innan du går ut för att handla för en bil.
4. Få godkänd
Att få förhandsgodkännande för ditt lån innebär att du har satt dina gränser innan du ställer fot i en återförsäljares showroom där dina känslor kan få det bästa av dig och din pocketbook. De bästa ställena att leta efter ett förhandsgodkänt lån är banker och kreditföreningar.
5. Handla för din bil
Nu är det dags att besöka dina lokala bilhandlare. Hitta den exakta bilen du vill ha. Låt sedan din långivare veta år, fabrikat, modell och fordonets identifikationsnummer. Du måste också köpa bilförsäkring så snart som möjligt.
De flesta återförsäljare låter dig inte köra bil utan att visa bevis på bilförsäkring.
Två sätt att förbättra dina chanser att få ett billån godkänt
1. Hämta en medtecknare
Är din kredit värdering för låg (eller obefintlig) för att kvalificera dig för ett anständigt billån? En medsignal kan ändra allt detta. En medsigner sätter sitt namn och kreditpoäng på linjen för ditt köp. Om du inte betalar kommer din kredit att påverkas på samma sätt som om lånet var enbart i sitt namn. Vanligtvis är en medsignal en mycket nära släkting som en förälder. Det är ett bra sätt för dig att skapa kredit och skapa en bra kreditpoäng.
2. Peer to Peer Auto Loan
Kan du inte hitta en medsignal för att återställa dig? Flera peer to peer auto lån webbplatser är tillgängliga för att hjälpa ansluta långivare och köpare. Din kredit värdering kommer att köras, och du kommer att bli slated "high risk" om du har låg eller obefintlig poäng. Ju högre risken för lånet är desto högre ränta. Det är en annan utlåningskälla om din kredit är bra eller dålig.
Ett par bil lån tips
Var noga med att kolla på långivarens rykte och läs det fina trycket i låneavtalet innan du signerar någonting.
Och glöm inte att kolla matematiken. Se till att siffrorna lägger till och matchar de som du och långivaren gick med på.
En sak: Håll dig borta från "villkorliga" eller "kontingent" lån. Det är där du skriver ett låneavtal med en återförsäljare och kör iväg med din nya bil innan alla villkoren i lånet har slutförts. Viktiga saker som ränta, låneperiod, förskottsbetalning och månadsbetalning kan ändras (nästan säkert till din nackdel), och du kan fastna betala mycket mer än du tänkte.