Är ett kortfristigt billån rätt för dig?
Fördelar med ett 36-månaders billån
Lägre ränta
Typiskt desto kortare billånet desto bättre räntan kommer långivaren att erbjuda. Kortare lån tenderar att ha en lägre risk för mislighållning av låntagaren. Långivaren belönar kortfristiga låntagare genom att sänka räntan. I huvudsak betalar du mindre totalt för ditt fordon jämfört med signering för ett utökat billån.
Betala av din bil lån snabbt
En vanlig billängd är 60 månader eller 5 år lång. Att välja ett kortfristigt billån låser dig till en större betalning jämfört med ett 60-månaders billån, ingen går tillbaka och betalar mindre. Den goda nyheten är att du är på väg att komma ur skulden inom rimlig tid. Ju snabbare du betalar skuld, ju snabbare du kan gå vidare till nästa senaste och bästa sak. Det bästa med ett kortfristigt lån är att det är kort sikt.
Du är aldrig skyldig mer än bilen är värt
Den här hörs hela tiden, men de flesta tror inte på allvar om konsekvenserna av att vara skyldiga till mer än ett fordon.
Om du lever lönecheck till lönecheck, på grund av mer än fordonet är värt är en mycket dålig idé. Kommer upp med en stor klumpsumma kan vara nästan omöjligt att lämna dig utan ett fordon.
- En total förlustolycka kan leda till att du betalar mycket pengar mot ett fordon som du inte längre kan köra.
- Gap försäkring kan hjälpa, men det täcker inte alltid allt. Finansierade du en garanti eller överlåter ett tidigare billån? Gap försäkring kommer inte att täcka extras rullas in i ett bil lån.
- Fordon avskrivs och snabbt. Även ett femårigt billån kan lägga dig bakom jämfört med ditt fordons värde.
Ett 36-månaders billån kommer sannolikt att hålla dig från att vara under vatten på ditt autolån. Om du går in på ett kortfristigt lån med nollpengar ner, är det möjligt att skulda mer än värdet av fordonet, men det borde inte vara så länge. Du kommer att betala ner skulden i snabbare takt än vad fordonet är deprecierande. Håll alltid ett öga på värdet mot vad du är skyldig. Fordonsavskrivningar är knepiga. Kolla in KBB.com för att se ditt fordons ungefärliga värde.
Börja spara för något annat
En fantastisk förmån för ett kortfristigt lån, frigör dina pengar! Gör med det du vill, men de flesta personalkonsulter rekommenderar att du sparar det. Spara det för ditt nästa fordonsköp för att minska eller torka ut ett framtida lån. Lägg det i en akutfond. Spara för barnens högskola. Spara det på ditt pensionskonto. Oavsett vad du gör med extra pengar, det är pengar du inte skulle ha tillgång till om du hade tagit ut ett utökat billån.
Bilförsäkringar
Om du tar upp ett billån tidigt får du fler alternativ på din bilförsäkring. Jag säger inte att springa ut och släppa den fysiska skadedäckningen, men det är trevligt att veta att du har möjlighet.
Exempel : En stor sjukvård uppstår, och du kämpar för att sluten ska träffas. Eftersom du betalat av ditt billån snabbt med ett kortfristigt billån kan du ta bort omfattande och kollisionstäckning .
Det är bara ett exempel på en extrem situation. Förhoppningsvis, om fordonet fortfarande har mycket värde, skulle du vidta lämpliga försiktighetsåtgärder och minimera körningen av fordonet medan täckningen sänktes. Fysisk skada kan läggas till igen när du har råd med det. Poängen här är att om du fortfarande hade ett lån på fordonet skulle du inte kunna släppa den fysiska skadedekningen eftersom långivaren kräver att det är på policyen. Om långivaren blir underrättad om den sänkta täckningen kommer de med största sannolikhet att ta ut en tredje parts bilförsäkring som är mycket dyr och vidarebefordra räkningen till dig.
Nackdelar med ett 36-månaders billån
Det slår dina pengar upp
Att begå en hög månatlig bilbetalning är ett stort beslut. Viktigast av allt är pengarna inte tillgängliga för akutkostnader. Det är väldigt viktigt att räkna ut din budget innan du godkänner billånsvillkoren. Se till att sannolikheten för att vara tätt på pengar är mycket låg under hela ditt lån. Det är ingen mening att komma överens om att påskynda återbetalningsprocessen bara till standard och få fordonet återtagit.
Andra överväganden om bilens löptid
Utforska alla dina alternativ! Använd en lönekalkylator för att hjälpa dig att gå igenom alla nummer. Först, ta reda på vad räntesatserna är per längd av billånet. Ange sedan längden på biltillånet med den samordnande räntan i billånsberäkaren. Skriv ner alla lånebetalningsbelopp.
- 48-månaders billån: Ibland debiterar långivaren samma räntesats för både 36-månaders billån och 48-månaders billån. Tänk på att du tar den lägre månatliga betalningen med det längre lånet och betalar sedan mer än det lägsta. Den stora skillnaden här är om du stöter på en ekonomisk sylt, du kan mycket enkelt börja betala lägsta på grund av att frigöra pengar för nödsituationen.
- 60-månaders billån: Även om ett 60-månaders billån kommer med en lite högre ränta är det fortfarande möjligt att betala lånet tidigt. (Förutsatt att det inte finns några avgifter i litet tryck för att betala lånet tidigt.) Återbetal bara mer än det lägsta beloppet. Vid slutet av lånet kan den slutliga skillnaden i ränta inte vara så mycket. Dessutom har du friheten att sänka din betalning till det minsta beloppet när du passar dig.
- Långare än 60-månaders billån : Går längre än 60 månader på billån rekommenderas inte. Det är vanligtvis ett tecken du inte har råd med fordonet. Hänvisa till delen på grund av mer än fordonet är värt. De högre räntesatserna i kombination med lånets längd gör det nästan omöjligt för avskrivningar.
Att betala extra på bil lån fungerar inte för alla. För vissa är frestelsen av tillgängliga pengar bara för mycket. Att låsa dig in i ett kortfristigt lån och förbinda sig att förbättra din ekonomiska framtid fungerar bara om du kan hålla fast vid det. Refinansiering är en möjlighet, men det kan också vara ett besvär. Din bästa satsning är att välja rätt lån första gången.
Det är lätt att se att det finns många fler förmåner till ett kortfristigt lån än nackdelar. Tänk på att det inte finns något perfekt billån för alla. Alla har en annan historia och olika omständigheter. Det vanligaste auto lånet är nu medeltal mer än 60 månader. Bilar blir allt dyrare och gör ett kortsiktigt lån allt svårare att ha råd med. Budgetering på rätt sätt kan vara en spelväxlare för hela din framtid. Att välja rätt billånslängd kan hjälpa dig att få ekonomisk frihet.