Inte alla 529 planer skapas lika
529 planer är en typ av skattefördelade investeringskonto som allmänt anses vara ett av de bästa sätten att spara för högskolor. Dessa planer erbjuder övertygande federala och statliga skatteförmåner och möjligheter till tillväxt över tiden, förutsatt att pengarna används för kvalificerade utbildningskostnader.
Men inte alla 529 planer skapas lika, och trots att varje stat erbjuder sina egna 529 planer kan det inte alltid vara ditt bästa att välja ditt stats erbjudande.
Vad många investerare kanske inte vet om är att du kan välja någon annan stats plan eller välja att gå igenom en rådgivare istället.
Men med tanke på dussintals val och komplicerade skatte- och avgiftsstrukturer är det inte alltid lätt att välja en plan. För att hjälpa dig att styra ditt beslut, här är 8 av de viktigaste faktorerna när du väljer en 529-plan.
1. Förutbetalda kontra investeringsplaner
När vi hänvisar till 529 planer finns det faktiskt två olika versioner, 529 sparplaner och 529 förbetalda studieplaner. Det faktum att båda heter 529 kan orsaka viss förvirring för föräldrarna som väger deras alternativ.
I denna artikel fokuserar vi på 529 sparplaner, men det är värt att vara medveten om 529 förbetalda studieplaner, även om dessa faller i popularitet.
Förutbetalda undervisningsplaner låter dig låsa in de aktuella kostnaderna för högskoleundervisning i in-state, offentliga högskolor och universitet. Med tanke på det ständigt stigande priset på undervisning kan detta vara ett tilltalande alternativ, men det finns några nackdelar.
Den första är att om det finns en chans att ditt barn kommer att delta i ett out-of-state eller privatuniversitet, kommer du troligtvis inte att se hela värdet av dina planfonder. En annan nackdel är att förbetalda planer endast gäller undervisning och avgifter, inte andra utgifter som böcker, rum och bräda eller teknologisk utrustning.
De kan också sakna tillväxtpotentialen och värdet av sparplanerna.
College sparande investeringsplaner å andra sidan växer snabbt i popularitet för sin flexibilitet-planfonder kan användas på ett brett utbud av kvalificerade utbildningsutgifter och fonder är inte begränsade till ditt hemland och de erbjuder skattefördelar och tillväxt Potentiella förbetalda planer kan ofta inte matcha.
2. In-State eller Out-of-State?
En stor missuppfattning som många föräldrar har är att de måste skriva in i deras stats 529 plan. Enligt en studie valde 80 procent av 529 investerare planen i sitt hemland. Medan vissa stater erbjuder skattelättnader och andra fördelar, gör inte alla, och många har höga avgifter som kan avbryta några fördelar.
Du är inte begränsad till att statens 529 plan-stater erbjuder några olika alternativ, och du kan skriva in i en annan stats plan eller välja en rådgivare-såld plan.
3. Skatter
Medan vissa stater erbjuder skatteavdrag på bidrag till någon 529-plan, ger andra endast en kredit eller avdrag för bidrag till egna 529 planer.
Du vill undersöka dina staters specifika regler för att se om det finns någon särskild skattebehandling för 529-planer i staten och om fördelarna överväger eventuella nackdelar, till exempel höga avgifter eller bristfällig fondförmåga.
4. Avgifter
Om du vill maximera dina avkastningar är det viktigt att jämföra kostnaderna för de planer du överväger. Det finns ett antal olika avgifter som planer kan vara föremål för, vilket potentiellt kan överstiga eventuella skattebesparingar.
Några av avgifterna att leta efter är:
- Konto underhållsavgifter: Vissa planer tar ut dessa avgifter om kontot har en balans under en viss tröskel, om investeraren lever utanför staten. Men många planer tar inte ut denna avgift.
- Inskrivnings- eller ansökningsavgifter: Många planer tar inte ut dessa, men vissa gör det.
- Förvaltningsavgifter: Vissa planer tar ut olika platta eller procentbaserade avgifter för aktivt förvaltade konton eller baserat på investeringar i vissa indexfonder.
- Årliga kontonummer: Vissa planer tar ut en fast avgift, andra tar ut baserat på kontosaldo. Vissa stater erbjuder avgiftsavgifter eller lägre avgifter för boende, eller ingen kontoavgift alls.
- Fondbaserade avgifter: Beroende på vilken portfölj som 529-planen investerar (exempelvis Vanguard eller Advantage) kan det finnas en procentbaserad avgift.
Ofta kan dessa avgifter variera mycket från stat till stat eller till och med mellan investeringsalternativ i samma plan. Till exempel var det lägsta investeringsalternativet i Delaware College Investment Plan 135 dollar årligen 2017, medan det högsta var 1 459 dollar.
Avgifter kan vara högre eller lägre när vissa bestämmelser är uppfyllda, till exempel att investera i staten, aktivera automatiskt bidrag, upprätthålla en högbalans konto eller välja elektronisk leverans av dokument.
5. Användbarhet
Medan 529 planer erbjuder enkla att använda, moderna webbplatser saknar andra funktionalitet eller kräver omfattande pappersarbete för att utföra uppgifter.
Som en del av din forskning, besök webbplatserna i samband med de planer du funderar på. Hur lätt är det att navigera på webbplatsen, hitta information, registrera, skapa pågående eller engångsbidrag, starta en övergång och utföra andra grundläggande funktioner?
529 planer gör det möjligt för någon att bidra, men det är inte alltid lätt att göra det. Om farföräldrar eller andra vänner och släktingar vill hjälpa dig spara, är det värt att kontrollera om det är lätt att göra. Många planer kräver fortfarande dela kontonumrar, postkontroller och fylla i pappersarbete.
Dessa dagar 529 planer tillgängliga via verktyg som CollegeBacker och Upromise betona användbarhet för både investerare och familj och vänner som skulle vilja hjälpa.
Om det är svårt eller förvirrande att hitta din väg, göra bidrag till din plan, eller få vänner och familjemedlemmar involverade, kanske du är bättre med en plan som ger en mer enkel upplevelse.
6. Rådgivare eller direkt säljs planer
När du väljer en 529 plan har du möjlighet att gå igenom en mäklare eller välja en plan och investera direkt själv. Det finns fördelar och nackdelar med båda alternativen.
I allmänhet, om du letar efter billigaste alternativet, är en direktplan din bästa satsning. Rådgivna 529 planer har vanligtvis högre årliga kostnader, inklusive provisioner på dina bidrag.
Men om du föredrar att inte lägga tid och ansträngning för att undersöka planer och lära sig statens regler, eller om du vill ha en professionell för att hantera dina investeringar, så kan en rådgivare såld plan vara för dig.
7. Finansiellt stöd
Vissa staters 529-planer ger särskilda bestämmelser om ekonomiskt stöd om vissa krav är uppfyllda, till exempel att delta i skolan i det staten och investera under en viss tid.
Till exempel erbjuder New Jersey ett särskilt stipendium på mellan $ 500 och $ 1500 för de som investerar i minst 4 år i en NJBEST 529-plan och deltar i en New Jersey-högskola.
Om ditt land erbjuder ekonomiska incitament för att välja en in-state-plan, vill du fortfarande väga om avgifterna och skatteincitamenten gör det till ett värde.
8. Investeringsstrategi
Din risk tolerans, budget, barnets ålder, hur mycket du vill investera, antal barn du har och övergripande investeringsstrategi kan alla spela en roll i vilken plan du väljer. Du kanske vill ha ett aktivt eller passivt hanterat konto, eller vill ha en mer praktisk DIY-strategi. Eller kanske du vill ha lägsta möjliga risk eller högsta möjliga tillväxt.
Vissa planer har mycket låga minimibelopp för att komma igång, medan andra kanske behöver en hög initial investering. På samma sätt döljer olika stater ditt maximala bidrag, så om du förväntar dig att ditt barn går på grundskolan eller planerar att ändra mottagaren av planen och använda övertagande medel till ett annat barn, kan du ta hänsyn till detta. Några stater matchar även bidrag till låginkomstboende.
På samma sätt spelar ditt barns ålder en faktor. Om de är närmare högskolan kan du välja en annan plan om ditt barn ligger nära högskolans ålder än om du planerar att investera över 16-18 år.
Planer som erbjuder åldersbaserad tillgångsallokering är ett populärt val eftersom de anpassar din blandning av aktier och obligationer baserat på när ditt barn börjar college, men inte alla statsplaner erbjuder denna strategi.
Dessa är bara några av de olika faktorerna du kan tänka dig när du jämför planer.
Slutgiltiga tankar
Om ditt huvud spinner med alla dessa faktorer att överväga, oroa dig inte. IRS tillåter en skattefri överföring av ett 529-konto varje år, så du är inte gift med planen du väljer.
Om du undersöker dina alternativ, kolla in Morningstars årliga lista över de bästa 529-planerna, eller de många jämförelsekartorna, miniräknarna och resurserna på CollegeBacker.com. Kom ihåg att oavsett vilken plan du väljer, är du troligtvis bättre att spara i en 529 än i ett skattepliktigt konto. Det viktiga är att välja en (så tidigt som möjligt) och börja spara konsekvent.