Om du letar efter en investeringsrådgivare, känn dessa villkor
Så, hur väljer du en investeringsrådgivare som du kan lita på? Och hur hittar du en rådgivare som legitimt ställer ditt intresse över deras?
Om du har forskat på att hitta en ideell rådgivare kan du ha stött på två ord som låter som de kan betyda samma sak, men i själva verket har mycket olika definitioner. Dessa ord är fiduciary och lämplighet. Det är viktigt att förstå skillnaden mellan de rådgivare som hålls till en fiduciärstandard gentemot dem som hålls till en lämplighetsstandard, särskilt innan du väljer någon som du kommer att lita på för att hantera dina pengar.
Förtroendeman
Fiduciary Standard skapades 1940 som en del av Investment Advisors Act. Denna standard, reglerad av SEC eller statliga värdepappersregulatorer, hävdar att investeringsrådgivare är bundna till en standard som kräver att de ställer sina kunders intressen över sig själv. Följande regler omfattas av fiduciärstandarden:
- En rådgivare måste placera sitt intresse under det hos kunden.
- En rådgivare är förbjuden att köpa värdepapper för hans eller hennes konto innan han köper dem för en kund.
- En rådgivare måste göra sitt bästa för att se till att investeringsrådgivning görs med hjälp av exakt och fullständig information. Analysen måste vara så noggrann som möjligt.
- En rådgivare måste undvika intressekonflikter. Som rådgivare måste en rådgivare avslöja intressekonflikter eller potentiella intressekonflikter.
Lämplighet
Även om de två termen kan låta likna, finns skillnaden mellan lämplighet och fiduciär. Lämplighet innebär endast att göra rekommendationer som överensstämmer med den underliggande kundens bästa intresse. Här är vad du behöver veta:
- I stället för att behöva placera sitt intresse under det hos kunden kräver lämplighetsstandarden endast att rådgivaren rimligen måste tro att några rekommendationer som görs lämpar sig för kunden vad gäller kundens ekonomiska behov, mål och unika förhållanden.
- Lämplighet innebär att transaktionskostnaderna inte är överdrivna eller att en rekommendation inte är olämplig för en kund.
- Överdriven handel, churning för att generera mer provisioner eller ofta byta kontotillgångar för att generera transaktionsinkomster för rådgivaren.
- Behovet av att avslöja potentiella intressekonflikter är inte lika strikt ett krav som det är med en fiduciary.
- En investering för en klient måste bara vara lämplig. Det behöver inte nödvändigtvis vara förenligt med den enskilda investors mål och profil.
- Investeringsrådgivare som är avgiftsbaserade kan vara incitament att sälja egna produkter före konkurrerande produkter som kan vara lägre. Det är hur de gör sina provisioner.
Slutsats
Om du är intresserad av att hitta en investeringsrådgivare som är skyldig att upprätthålla Fiduciary Standard, är det bra att börja med att leta efter en finansiell planerare som endast är avgiftsbelagd. Avgiftsbelagda planerare och rådgivare säljer inte investeringsprodukter och gör inte heller provisioner. Fee-only planerare tar ut ett fast pris och drivs inte av att sälja någon typ av produkter. Deras råd hålls till högsta standard och de måste sätta sina kunders intressen över sig själv. För att hitta en avgiftsfinansierad finansiell planerare nära dig, kolla in National Association of Personal Financial Advisors på www.NAPFA.org.
Upplysningar: Denna information tillhandahålls till dig som en resurs endast för informationsändamål. Den presenteras utan hänsyn till investeringsmålen, risk toleransen eller finansiella omständigheter för en viss investerare och kanske inte är lämplig för alla investerare.
Tidigare resultat är inte en indikation på framtida resultat. Investering innebär risk inklusive eventuell förlust av huvudstol. Denna information är inte avsedd för, och borde inte, utgöra en primär grund för eventuella investeringsbeslut som du kan göra. Rådfråga alltid din egen juridiska, skattemässiga eller investeringsrådgivare innan du gör några investeringar / skatt / egendom / ekonomiska planeringshänsyn eller beslut.