Medan förtroendet är bländande har framgångsrika handlare tillräckligt med förtroende för att de inte handlar i rädsla, för att rädslan också blinder.
Den grad av förtroende - där du ser marknaden för vad den är, gå in när det finns möjlighet, skära dina förluster när det inte visar sig och kan sitta i händerna när förhållandena inte är rätt - är förtroendet som är förlorad efter en förlorad sträcka.
Efter en förlorad streak eller stor förlust börjar du fråga dig själv. Frågor leder till alla de typiska problemen som många nya handlare har: att förlora sig snabbt eller håller på med dem för länge, hoppa över affärer med rädsla för att förlora eller komma in i mer affärer än vad du borde försöka få några vinnande affärer (" på tilt "). Om du upplever dessa problem eller bara har drabbats av en stor kapitalförlust, finns det sätt att få dig tillbaka på rätt spår.
På den dagen
Om du råkar vara i en stor förlorad handel just nu och Googled "hur man kan vinna min handelsförluster tillbaka" för att hitta den här artikeln, sluta handla just nu innan skadan blir sämre.
Varje handlare har dåliga dagar. Som regel får du aldrig mer tid än mer än vad du gör på en lönsam dag. Om du genomsnittligt $ 700 på dina vinnande dagar, förlora inte mycket mer än det på en dålig dag. Kontrollera nackdelen.
En stor förlust förorsakar all sorts inre konflikt - ett behov av hämnd, rädsla, ilska, frustration, självhat, marknads hat och listan fortsätter.
Efter en stor förlust finns det inget sätt att handla med ett tydligt huvud. Det finns mer än 250 handelsdagar om året, så det finns ingen rush att komma tillbaka in där. Idag är det inte dags att göra det tillbaka.
Acceptera ansvar ... även om ...
Dammet har avgjort och du känner skadorna. Kanske var det bara en dålig dag, kanske var det din största enskilda förlust någonsin, eller kanske det är en livsförändrande förlust (du är skyldig din mäklare en stor summa pengar).
I det senare fallet är det ekonomiskt förödande, det finns inte mycket att göra. Handel inte tills problemet är löst. När det är så kan du gå vidare till stegen nedan, men inte tidigare. Inte handla med en enorm skuld över huvudet, med avsikt att använda handel för att avskaffa den skulden. Det är mycket press och kan leda till ett sämre problem.
Om du har dragit ner ditt konto, haft en förlust eller drabbats av en stor plötslig förlust, är det annorlunda. Du är fortfarande i spelet, bara lite slagen. Inga problem. Alla älskar en comeback-historia, och varje näringsidkare som har varit på ett tag har en (eller flera).
Läs Reminiscences of Stock Operator för några återkommande historier. Karaktären i den här boken, baserad på legendarisk näringsidkare Jesse Livermore , pekar alltid fingret på sig själv efter en stor uppsättning.
Detta är att acceptera ansvar, och varje näringsidkare måste göra detta om de hoppas återhämta sig.
Det spelar ingen roll om ett överraskande nyhetsmeddelande orsakade priset för att blåsa förbi din stoppavbrott , eller en smältning av teknik orsakade att du förlorade din anslutning och marknaden rörde sig mot dig.
Det finns alltid en ursäkt för en förlorande handel. Vissa är faktiskt bra ursäkter, men som handelsmän måste vi slutligen acceptera alla risker. Innan det accepteras - att vi är ansvariga för vad som händer med våra order (ingen tvingar oss att lägga våra order) - historien kommer sannolikt att upprepas och detsamma kommer att hända igen.
Acceptera ansvar och ta reda på vad som kunde ha gjorts annorlunda. Detta kommer att bidra till att minska risken för att den uppstår igen. Det är också hälsosammare än att tappa upp fientlighet och skylla på andra för dina olyckor.
Att skylla på andra är att du inte kontrollerar din egen handel, och om så är fallet, varför handlar du? Om du kontrollerar din handel, kan du fixa det. Om andra kontrollerar din handel, kan du inte fixa något.
Det finns tusen scenarier som kan orsaka stor förlust. Vilken händelse resulterade i den stora förlusten? Hur kunde det ha förhindrats eller minimerats? Vad behöver förändras för att detta inte ska ske igen?
Det finns alltid något som kan göras. Det kan innebära att byta marknader , ha backup-dataanslutningar / flöden, ha stoppat förluster och mål som automatiskt skickas ut när en handel är inmatad (även om det är ett "värsta fall" slutar förlusten om du förlorar din anslutning) eller kanske du ställer in din plattform (eller mäklare) för att likvida dina affärer om du träffar en daglig stoppförlustgräns . Lösningen är där, du behöver bara hitta den. Det bästa sättet att hitta det är att erkänna att förlusten härrörde från att inte hantera något bra och sedan vidta åtgärder för att åtgärda det.
Att fastställa det specifika problemet som orsakade förlusten är steg ett. Det är dock fortfarande fråga om förtroende. Även om problemet är löst, har du haft en stor träff, ditt självförtroende kan vara lågt. Så här börjar du bygga om det.
Realign fokusera på vad som gjorde dig framgångsrik, att börja med
När du började, var du troligen kåt, men då satte marknaden dig på plats. Du utvecklade ett gott självförtroende över tiden genom att bygga upp ditt handelssystem, testa och öva det, och sedan utnyttja det för framgångsrik handel med realtid.
Förtroende skapas genom att göra svåra uppgifter och bli bättre på dessa uppgifter. I handel är vår uppgift att genomföra vår handelsplan . Förtroendet växer när vi ser positiva resultat som kommer från denna handelsplan.
Efter en stor förlust, kom tillbaka till grunderna. Fokusera på handelsplanen (med eventuella justeringar som gjorts nu) och genomförandet av det.
Kom tillbaka för att verkligen veta din strategi. Att veta vilka marknadsförhållanden det fungerar bäst, och vad vinst- och riskförväntningarna är. Gå tillbaka till det som lockade dig till handel i första hand: bygga eller lära en strategi som tjänade pengar konsekvent. Handel är svårt, så återgå till att älska och omfamna utmaningen.
En sträng goda tider kan göra oss lata, och ofta är en stor förlust väckarklockan. Det är marknaden som låter oss veta att vi har drivit av kursen.
Tillbaka till övning och byggnadsförtroende
Efter en stor förlust kan förtroendet vara lågt. Det betyder att sinnet kanske inte är rätt för handel. Att inte ha ett tydligt sinne kan få oss att hoppa över affärer, panik ut ur handeln ( handel för att inte förlora ) eller vara alltför aggressiv i ett försök att snabbt återvända till våra gamla vinnande sätt. Ingen av dessa är bra.
Ta ett steg tillbaka, och handla på ett demokonto för några dagar. Om du har förlorat, kommer du sannolikt att spara pengar. Det finns också mindre tryck på ett demokonto (inga reella pengar), så det är lättare att bara fokusera på handel och inte oroa sig för den ekonomiska aspekten av det.
Tillbaka till Live Trading - Start Small
Några vinnande dagar på demokontot ökar dina konfidensnivåer. Med förhöjda konfidensnivåer har vi ett bättre mentalutrymme för att ta igen marknaderna igen med riktiga pengar.
Efter en förlorande sträck, börja små. Hoppa inte direkt tillbaka till samma positionsstorlek som du handlade före. På den första dagen tillbaka, handla en liten position storlek . En vinnande dag med en liten positionstorlek bidrar till att skapa förtroende, och du kan öka din positionsstorlek nästa dag. Om du har en förlorad dag, är det lättare att förlora på små ställenheter än en annan förlorad dag på fullstorleksstorlekarna.
Komma tillbaka till live trading i en långsam takt. Om du känner dig riktigt slagen, spendera minst två till fem dagar i simulering (eventuellt efter några dagar i taget) och när du byter tillbaka till live-handel, börja små och öka positionens storlek när du har vinnande dagar. Även om du vinner ett par dagar i rad, öka din positionsstorlek stegvis, så det tar ungefär en vecka att komma tillbaka till din fulla positionsstorlek.
Jag har sett människor försöker rusa tillbaka till live trading efter en stor förlust, och de var inte redo. De slutade att förlora mer. Vissa handlare upprepar denna cykel och återhämtar aldrig.
När du har handlat stora (ger) positionsstorlekar är det irriterande att börja tillbaka med en liten positionsstorlek, men det är till det bästa. Att studsa tillbaka från en förlorande sträck handlar om att återgå till grunderna och genomföra en strategi bra . Att studsa tillbaka handlar inte om att tjäna pengar. Pengar kommer från att genomföra en strategi bra. Demohandel och handel med små positioner får dig att fokusera på vad som är viktigt, så att du kan börja bygga ditt självförtroende igen. Då kommer pengarna naturligtvis utan att tvingas.
Slutordet på studsning efter ett stort förlust
Om du bara har tagit en stor hit, sluta handla i ett par dagar. Du är inte i rätt huvudutrymme för att fatta rätt beslut i alla fall. När du kommer tillbaka, kolla på din handelsplan och din handel. Adressa frågor om vad som orsakar problemet och göra nödvändiga förändringar i handelsplanen. Sedan handla i ett demokonto för några sessioner för att hjälpa till att skapa förtroende. Växla bara till live trading när du har några lönsamma dagar och känner dig mer som din gamla, framgångsrika, själv. När du byter till live-handel, behåll positionen mindre för de första dagarna. Att tjäna pengar är inte målet. Målet är att bygga förtroende och genomföra planen bra. Om sakerna går bra, öka sedan sakta positionen till ditt normala belopp (för de flesta handlare som är 2 procent eller mindre av sitt handelskapital).