Du måste välja mellan bil och hus Har du någonsin trott att du kanske måste välja mellan din nya eller nästan nya bil och äga ditt eget hem? Många ungdomar ser ut på det svåra sättet att det ofta är ett eller annat. Bil mot hus.
Låt mig visa dig hur din bil kan hålla dig från att kvalificera sig för en inteckning. Exemplen som används kommer att baseras på de antaganden som finns längst ner på den här sidan.
Jag kommer att kasta många nummer runt, men bära med mig. Konceptet är faktiskt ganska enkelt, och förståelse kan göra skillnaden mellan att kvalificera sig för ett inteckning eller inte. I slutet av det här visade exemplet ser du varför så många människor äntligen måste välja mellan sina nya ishbilar och äga sitt eget hem och hur man kan undvika att vara en av dem.
Hur långivare bestämmer hur mycket lån du kvalificerar dig för
Långivare använder två enkla förhållanden för att bestämma hur mycket pengar du kan låna för att köpa ett hem. Så här beräknar du dem snabbt.
Förhållande nr 1: Totala månatliga bostadskostnader jämfört med total månadslön
Steg 1: Skriv ner din totala bruttolön per månad före avdrag för skatter, försäkringar etc.
Steg 2: Multiplicera numret i steg 1 gånger .28 (28%). Detta är det belopp som de flesta långivare kommer att använda som riktlinje för vad din totala bostadskostnad (huvudstol, ränta, egendomsskatt och husägare försäkring eller PITI) borde vara.
Vissa långivare kan använda en mycket högre andel (upp till 35%, men de flesta människor kan inte realistiskt betala så mycket för bostäder, och Ratio # 2 gör det ofta en bra punkt).
Exempel på förhållande nr 1:
Den samlade inkomsten för dig och din make är $ 70 000, eller $ 5 833 per månad. $ 5,833 x 28% = $ 1,633. Din totala PITI bör inte överstiga detta belopp.
Förhållande nr 2: Skulder till inkomst
Steg 1: Skriv ner alla dina månatliga skuldbetalningar som sträcker sig över mer än 11 månader in i framtiden, till exempel billån, möbler eller andra avdragslån , kreditkortsbetalningar, studielån etc.
Steg 2: Multiplicera numret i steg 1 gånger .35 (35%). Din totala månatliga skuld, inklusive vad du förväntar dig att betala i PITI, borde inte överstiga detta nummer.
Exempel på förhållande nr 2:
Du och din make har kreditkortbetalningar på $ 200 per månad, bilbetalningar på $ 436 och $ 508 (se antaganden), studielånsbetalningar på $ 100 och $ 75, betalningar på $ 100 per månad för möbler du köpte på ett roterande kreditkonto och kommer att betala över en tvåårsperiod, för en total månadsskuldbetalning på 1 419 USD.
Multiplicera din totala månadsinkomst på $ 5,833 per månad gånger .35 (35%). Din totala månatliga skuld, inklusive PITI, borde inte överstiga 2.041 dollar. Subtrahera dina månatliga skuldbetalningar på $ 1 419 från $ 2 041. Detta ger dig 622 kronor i månaden för PITI. Dra av dina beräknade skatter och försäkringar (se antaganden) och du är kvar med $ 386 per månad mot huvudstol och ränta på ett inteckning.
Hur din bilbetalning kan hålla dig från att kvalificera sig för ett lån
Under ovanstående illustration skulle du kvalificera dig för ett hus som kostar $ 61 000 (vid 6,5% intresse).
Ser du problemet? Det finns mycket få platser kvar i USA där du kan köpa ett hus för $ 61,000. Vad håller dig från att kvalificera dig för ett rimligt hypotekslån? Din bilbetalning! Utan dem kan du kvalificera dig för en hypotekslån (PITI) på $ 1 565 per månad ($ 2 040 totala tillåtna månatliga skuldbetalningar minus dina faktiska månatliga skuldbetalningar, ej bilbetalningar på $ 475). $ 1,565 minus fastighetsskatt, husejer försäkring och privat hypotekslån försäkring, lämnar $ 1 074 per månad mot huvud- och räntebetalningar. Utan bilbetalning kan du kvalificera dig för ett hus som kostar ungefär 169 000 dollar.
Hur du kan undvika problemet att välja mellan nya bilar och att äga ett hem
Nu måste du självklart ha transport, så här är det inte att gå utan bilar, men att överväga effekterna av att köpa nya bilar på din förmåga att köpa ett hus så att du kan planera framåt genom att göra kloka beslut om bilköp.
De flesta bilar avskrivs i värde mycket snabbt, så att köpa en bil med en eller två år kan spara mellan $ 5 000 och $ 15 000 (förutsatt att bilen kostar 25 000 USD). Detta skulle avsevärt förbättra ditt skuldsättningsgrad och låta dig kvalificera dig för en större inteckning, samtidigt som du tillåter dig att äga trevliga, nästan nya bilar.
Att köpa samma bilar och modeller som används i ovanstående illustrationer, men att köpa tvååriga bilar istället för nya skulle ge dig bilbetalningar på $ 183 och $ 350 per månad istället för $ 436 och $ 508, för en besparing på $ 411 per månad (inte för att nämna vad du skulle spara på auto försäkring). Du skulle kvalificera dig för $ 65.000 mer hus, för totalt $ 128,000. Du är mycket mer benägna att hitta hus för $ 128,000 än $ 61,000!
Poängen
Grunden är det här: det är roligt att ha nya bilar, men när man betraktar avvägningarna mellan nya och nästan nya och hur det påverkar din förmåga att köpa ett hem eller uppfylla andra finansiella mål är det är värt det?
Förutsättningar som används i denna artikel Förutsättningar som används i denna artikel för illustrationen:
En make har köpt en Toyota Tundra Truck 2003 med 4dr Access Cab SR5 4WD SB (4.7L 8cyl 4A) till ett baspris på $ 26,775, plus en Premium 3-i-1 Combo Radio med CD-växlare för $ 490 och en off- vägpaket för $ 1,005, till ett totalt pris nytt på $ 28,270. Den andra makan har köpt en 2003 Nissan Altima 3.5 SE 4dr Sedan (3.5L 6cyl 4A) med ett baspris på 23,149 dollar, plus ett sportpaket (kraftlucka och bakspoiler) för $ 1 249, för totalt 24 248 dollar.
Dessa bilpriser ligger nära det genomsnittliga bilpriset som betalades 2002.
Du har utmärkt och betydande kredit och kvalificerar dig till en låg ränta på 4,5% (din kreditpoäng påverkar din ränta). Dina bil lån är i fem år och antar att du betalat $ 1000 ner på varje bil, vilket resulterar i betalningar på $ 436 för Nissan Altima och $ 508 för Toyota Tundra.
Om du köper en tvåårig Nissan Altima i stället för en ny, kommer genomsnittspriset att ligga runt $ 10 400 i stället för $ 24 398, och din månadsbetalning kommer att vara omkring 183 dollar vid 6,3 procent ränta och 1 000 USD ner (priserna på begagnade bilar är i allmänhet något högre än priser på nya bilar).
Om din make köper en tvåårig Toyota Tundra-lastbil i stället för en ny, för $ 19.000 i stället för $ 28.270 (Toyotas avskrivs inte lika snabbt som amerikanska bilar), kommer din månatliga betalning att ligga på cirka 350 dollar på 6,3% ränta och 1 000 dollar ner .
Din fastighetsskatt är $ 2000 per år, eller $ 166 per månad och din husägares försäkring är $ 300 eller $ 25 per månad.
Du kan inte göra en förskottsbetalning som motsvarar 20% av värdet av huset du köper, så du måste också betala privat inteckning försäkring , uppskattad till $ 45 per månad.