Skatter på IRA-uttag varierar beroende på dina avdrag och inkomst
Vad är skatten på min distribution?
Det totala beloppet av skatt du betalar på en IRA-distribution beror på det totala intäkter och avdrag som du har det året.
När du tittar på en 1040 skatteformulär hittar du linje 15, kallad "IRA-distributioner". På grund av den skatteförskjutna karaktären hos en IRA har ingen tillväxt eller kapitalökning som du fått i ditt konto aldrig beskattats. Dessutom, om din IRA ursprungligen finansierades med dollar före skatt , har du inte heller betalat någon skatt på dessa pengar, så hela beloppet av din distribution är skattepliktigt och kommer att gå på rad 15b.
Din IRA-fördelning läggs till dina andra inkomstkällor för att bestämma din justerade bruttoinkomst. Din justerade bruttoinkomst reduceras sedan med tillåtna avdrag och undantag, och resultatet är din skattepliktiga inkomst.
Om du har högre inkomst och mycket få avdrag, förvänta dig att betala mer skatt på din IRA-distribution än någon med mindre inkomst och mer avdrag.
Om du tog en utdelning men inte har uppnått åldern 59 1/2, kommer en 10 procent straffavgift också att gälla för IRA-utdelningen om du inte kvalificerar dig för ett undantag från straffavgiften för tidig återkallelse .
Kan jag flytta pengar till en IRA Från en 401 (k)?
Om du har pengar i en 401 (k), kan du välja att flytta pengarna till en IRA genom en process som kallas en rollover.
Fonderna för en IRA-överföring beskattas inte när de flyttas från 401 (k) -planen, eftersom fonderna går från ett kvalificerat skatteförskjutet pensionskonto till ett annat.
Rollover-transaktioner har specifika övergångsregler som ett bank- eller mäklarfirma kan förklara för dig när de tar dig igenom processen. Så länge pengarna går direkt från din 401 (k) till den nya IRA-förvaringsinstitutet, och du aldrig tar emot pengarna, kommer du inte att utlösa någon skattskyldighet.
IRA Distribution Taxation Exempel
Säg att en enda individ, 60 år, behöver IRA-återköp för att täcka sina levnadsutgifter. Hon behöver ta $ 2500 per månad och vill ha den automatiskt flyttad till ett checkkonto. Förutom $ 30.000 i IRA-distributioner (12 gånger $ 2500) kommer hon också att få andra intäkter från hennes pension på 12.000 dollar. Detta ger henne en totaljusterad bruttoinkomst (AGI) på 42 000 dollar för året.
Denna person specificerar inte några avdrag och använder istället standardavdraget ($ 6,350 i 2017) och personligt undantag ($ 4,050 i 2017). Med hennes AGI, med mindre avdrag och undantag, har hon 31 600 USD av beskattningsbar inkomst.
Skattfästena 2017 visar att för en enda person beskattas de första 9.325 dollar av beskattningsbar inkomst till 10 procent.
Skattepliktig inkomst från $ 9.325 till $ 37.950 beskattas till en 15 procentsats. Följaktligen betalar hon 4 424 dollar i skatter.
Om kvinnan hade skatter som hölls från hennes IRA-utdelningar och pensionsfördelningar skulle hon troligen ha betalat tillräckligt med skatter under hela året. Om hon inte behövde skatter, måste hon skriva en check den 15 april.