IRS säger bitcoin är egendom och kan vara föremål för kapitalvinst skatt
När bitcoin köps, säljs eller handlas finns det skattekonsekvenser. Internal Revenue Service har beslutat att bitcoin och andra "konvertibla virtuella valutor" är "behandlade som egendom", inte behandlad som valuta.
Det här låter som en mindre skillnad, men det är det inte. Det bestämmer hur bitmynt beskattas, vilken information du behöver för att säkerställa att dina skatter beräknas korrekt och vilka skatteplaneringstekniker du kan använda för att minimera dina skatter på Bitcoin-transaktioner.
Den stora bilden
Du kommer att ha en kapitalvinst eller en kapitalförlust när du säljer bitcoin eftersom virtuella valutor anses vara skattemässiga egendom. En vinst representerar inkomst och inkomst är beskattningsbar även om du betalas i virtuell valuta.
Spendera virtuell valuta är en annan sak. Du skulle faktiskt ha två transaktioner i ett: Du avyttrar faktiskt den virtuella valutan och spenderar dollar-motsvarande belopp.
Vad är Virtual Currency från ett skatteperspektiv?
Enligt IRS, "Virtual valuta är en digital representation av värde som fungerar som ett bytesmedel, en kontonhet och / eller en värdebutik. Den har inte laglig betalningsmedel i någon jurisdiktion. ett likvärdigt värde i real valuta, eller som fungerar som ersättare för verklig valuta, kallas "konvertibel" virtuell valuta.
"Bitcoin är ett exempel på en konvertibel virtuell valuta eftersom den kan handlas digitalt mellan användare och kan köpas för eller bytas ut till amerikanska dollar, euro och andra verkliga eller virtuella valutor."
Skattebehandling av Bitcoin
IRS säger också i meddelande 2014-21, "För federala skatteändamål behandlas virtuell valuta som egendom. Allmänna skatteprinciper som är tillämpliga på egendomstransaktioner gäller transaktioner som använder virtuell valuta. En skattebetalare som mottar virtuell valuta som betalning för varor eller tjänster måste , vid beräkning av bruttoinkomst, inkluderas det verkliga marknadsvärdet för den virtuella valutan, mätt i amerikanska dollar, per den dag då den virtuella valutan mottogs.
"Transaktioner som använder virtuell valuta måste rapporteras i amerikanska dollar. Skattebetalare kommer att behöva bestämma det verkliga marknadsvärdet av virtuell valuta i amerikanska dollar från och med dagen för betalning eller kvitto. Om en virtuell valuta listas på en börs och växelkursen fastställs av marknadens utbud och efterfrågan bestäms marknadsvärdet av den virtuella valutan genom att konvertera den virtuella valutan till amerikanska dollar ... till växelkursen på ett rimligt sätt som tillämpas konsekvent. "
När Virtual Currency behandlas som egendom
Ja, det låter komplicerat. Låt oss bryta ner det till vanlig engelska.
"Varje bitcoin-transaktion är beskattningsbar", skriver Tyson Cross, en skatteadvokat som specialiserat sig på virtuella valutor. "Bitcoin-användare kommer att behöva beräkna deras vinst eller förlust varje gång de köper varor eller tjänster med bitcoin."
Så vad betyder det? IRS sade att bitcoin och liknande konvertibla virtuella valutor är egendom för skattemässiga ändamål. Som med andra typer av egendom förvärvar du först egendom, ofta genom att utbyta pengar för fastigheten, då äger du fastigheten under en viss tid. Så småningom kan du sälja, ge bort, handla eller på annat sätt avyttra fastigheten.
Så vi har tre stunder i tid som är avgörande för beskattning av alla typer av egendom, inklusive konvertibla virtuella valutor: när du förvärvar det, hur länge du håller det och när du hanterar det. Skattemannen kommer när du handlar om det.
När Bitcoin säljs
Fyra saker händer när egendom bortskaffas:
- Intäkterna realiseras från någon vinst.
- Avkastningen mäts av förändringen i dollarns värde mellan kostnadsbasen (köpeskillingen) och bruttoprovenu som erhållits från dispositionen (försäljningspriset).
- De skattesatser som är tillämpliga beror på om fastigheten hölls på kort eller lång sikt.
- Omsättning av egendom redovisas på din avkastning med Schema D och Form 8949 eller Form 4797. Dessa formulär kräver att du "visar din matte" när du beräknar en vinst eller förlust.
Låt oss anta att du köper bitcoin för $ 30,000. Du säljer sedan den till $ 50 000, så du har en vinst på $ 20 000. Om du höll bitcoinet i ett år eller mindre, är det en kortfristig vinst så det beskattas som vanligt inkomst enligt din skattekonsol. Om du höll bitcoin längre än ett år är det en långsiktig vinst beskattad med en ränta på 0, 15 eller 20 procent beroende på din totala inkomst.
Skatte Tips för Casual Bitcoin-användare, investerare och spekulanter
Skapa ett registersystem för alla dina transaktioner och följ när du förvärvar och när du använder bitcoin. Identifiera din kostnadsbaserad metod och din växelkurs. Anteckna sedan dispositionerna av bitcoin på Schema D och Form 8949.
Att hålla detaljerade register över transaktioner i virtuell valuta säkerställer att intäkterna mäts exakt. "Den viktigaste saken är att upprätthålla rekord, som väsentligen liknar aktier," säger Jason Tyra, en auktoriserad revisor i Texas som specialiserat sig på bitcoin. "Ofullständiga poster kan lika mycket vara inga poster."
Tillfälliga bitcoin-användare kanske vill överväga att använda en ansedd bitcoin-plånboksleverantör. Wallet-leverantörer har implementerat riskreducerande verktyg för att göra köp, handel och försäljning av bitcoin säkrare och användarvänligare. Bortsett från skattemässiga överväganden bör investerare titta på portföljleverantörer eller registrerade investeringsfordon med den typ av säkerhetsfunktioner som man kan förvänta sig av ett bankinstitut. Vissa plattformar erbjuder att "försäkra innehav eller lagra innehav offline i ett valv", säger David Berger.
Normala kapitalvinster strategier gäller: offset vinster med förluster, tid dina dispositioner för att kvalificera sig för långsiktig behandling, skörda dina förluster och skörda dina vinster . En skattesekreterare kan hjälpa dig med dessa begrepp.
Och hålla koll på skattesatserna. Vinster är föremål för 3,8 procent nettoinkomstskatt .
Om du väljer handel mellan marknader skulle det innebära att alla vinster är korta och du skulle därför rapportera dem på formulär 4797. Eventuella bitcoinrelaterade kostnader skulle vara avdragsgilla på Schema C.
Programvaruverktyg för spårning av bitcoin
Dessa verktyg kan också vara till nytta när du hanterar transaktioner och planerar för skatter.
- LibraTax: Webbaserad programvara för import av bitcoin-transaktioner och beräkning av vinster / förluster.
- BitcoinTaxes: Webbaserad programvara för att importera data och beräkna vinster / förluster.
- PayByCoin-tillägg för Quickbooks Online-kunder för köpmän att acceptera betalning via bitcoin och förena uppgifterna i online-versionen av Quickbooks.