Sjukförsäkringspremierna är avdragsgilla under vissa omständigheter
Trots att detta straff inte är avdragsgill kan vissa skattebetalare dra av kostnaden för de sjukförsäkringspremier som de betalar. Behörighetsreglerna beror på om du är anställd eller egenföretagare, och om du betalat för din försäkring med hjälp av före skatt eller efter skatt.
Det kan också bero på om du tar standardavdrag eller specificerar.
Medicinsk bekostnad Avdrag
Sjukförsäkringskostnader ingår i kostnader som är berättigade till avdrag för sjukvårdskostnader. Du måste specificera för att ta detta avdrag och det är begränsat till summan av dina totala kostnader som överstiger 10 procent av din justerade bruttoinkomst . Det är väldigt ofördelaktigt matematiskt om du inte har betydande andra sjukvårdskostnader utöver dina försäkringspremier. Du kan inkludera dessa för att hjälpa dig att komma över tröskeln.
Det här är ett exempel: Om ditt AGI är $ 60 000 och du betalat $ 6 000 i premier under skatteåret, kan du inte dra av dina premier - 10 procent av $ 60 000 är $ 6 000, så du betalade ingenting över 10 procent av ditt AGI. Men om du också betalat 3 000 USD i oförsäkrade sjukvårdskostnader, har du nu spenderat en kumulativ total på 9 000 dollar, vilket är 3 000 USD mer än din tröskel på 10 procent.
Du kan därför hävda att hela $ 3000 som skatteavdrag.
10 procents tröskel var bara 7,5 procent före 2013 när den ökade. Likväl förblev den på 7,5 procent för skattebetalare som var 65 år eller äldre under en liten stund. Men per den 31 december 2106 måste alla skattebetalare uppfylla tröskelvärdet på 10 procent för att kunna hävda detta avdrag oavsett ålder.
Den goda nyheten är att denna procentandel inte gäller din totala inkomst, men endast till ditt AGI. Det är numret som anlände efter att du har tagit vissa överstiga avdrag på första sidan i din avkastning, vilket minskar din totala inkomst. Ovanstående avdrag inkluderar saker som alimoni du betalat, vissa pensionsplaner bidrag, undervisning och student lån ränta. Ditt AGI kommer normalt att vara mindre än din totala inkomst om du kan göra anspråk på någon av dessa avdrag. Till exempel kanske du tjänade $ 60.000, men du betalade din ex $ 16.000 i alimoni. Ditt AGI är därför inte $ 44 000, inte $ 60 000, och ditt tröskel på 10 procent minskar till $ 4 400.
Ditt AGI visas på rad 37 i formuläret 1040 innan du går runt för att hävda specificerade avdrag eller standardavdrag för din arkiveringsstatus.
En skatteavdrag jämfört med en skattelättnad före skatt
Anställda som betalar för sjukförsäkring med skatt före skatt genom löneavdrag är inte berättigade att ta ytterligare avdrag för samma kostnader. Kontrollera dina paystubs om du är osäker på hur du betalar för försäkring som är tillgänglig via din arbetsgivare. Om avdrag för försäkring görs innan din arbetsgivare beräknar obestånd på balans, använder du dollar före skatt.
Det är inte nödvändigtvis en dålig sak. Att betala för sjukförsäkring som avdrag för lön före skatt är mer fördelaktigt och kommer förmodligen att spara dig mer pengar än att ta det specificerade avdraget. Skatteförmåner före skatt minskar din skattepliktiga lön, och inkomstskatten, sociala avgifter och Medicare skatt du måste betala är en procentandel av den skattepliktiga lönen. Så denna personalförmån är effektivt tredubbel skattefri när din skattepliktiga lön minskas med antalet sjukförsäkringspremier. Det kan till och med vara fyrdubbla skattefria om ditt tillstånd tillåter sjukförsäkringar före skatt.
Avdrag om du är egenföretagare
Egenföretagare kan ta avdrag för sjukförsäkringspremier som de betalar för täckning för sig själva och deras anhöriga direkt på formulär 1040 som en övergångsjustering av inkomst .
Du kan ange summan av vad du betalat på rad 29 på första sidan i din skattedeklaration. Det är en av de avdrag som kan minska ditt AGI från summan av din bruttoinkomst, och du behöver inte specificera dina avdrag för att ta det. Det betyder att det inte är begränsat av regeln med 10 procent av AGI - du kan hävda hela vad du spenderar på premier, även om du inte kan lägga till några oförsäkrade medicinska kostnader.
Sammanfattningsvis
Anställda gynnar när sjukförsäkringspremierna drar sig trefaldigt skattefria från sina löner utan några begränsningar av det specificerade avdraget. Självföretagare kan dra av sjukförsäkring "ovanför linjen" på första sidan av deras 1040-tal, vilket också eliminerar besväret och begränsningarna av att specificera. Andra skattebetalare kan dra av kostnaden för sjukförsäkring endast som en särskild avdrag om deras totala medicinska och dentala utgifter överstiger 10 procent av deras justerade bruttoinkomster.
OBS! Skatte lagar ändras regelbundet, och du bör rådgöra med en skattesäljare för den senaste rådgivningen. Informationen i denna artikel är inte avsedd som skatterådgivning och ersätter inte skatterådgivning.