Fördelarna med skuldfritt liv är lätt att förstå, men det är viktigt att veta vilka utmaningar du kommer att möta och hur man ska övervinna dem om du slutar spela kreditspelet.
Om du inte använder kredit betyder det att du inte kommer att ha en kredithistorik får du en låg kreditpoäng. Detta kan göra det svårare att köpa saker och återinföra kreditvärldens värld kan vara smärtsamt om dina planer ändras.
Sparar mer, spenderar mindre
En av de största utmaningarna i skuldfri livsstil betalar för allt med kontanter. Det behöver inte vara kontanter Det kan vara ett betalkort. För stora inköp kan detta vara utmanande.
Du måste spara mycket pengar för att köpa ett fordon utan att finansiera det, och det är ännu svårare att köpa ett hem. Om du inte kommer att låna tar det mer tid, mer besparingar eller båda att ha råd med stora inköp. För de flesta människor är den föredragna lösningen att vänta längre att köpa - och att köpa billigare saker.
Hur man spenderar utan ett kreditkort
- Dagliga utgifter: Du kan betala vardagliga utgifter - matvaror, ärenden, underhållning, måltider mm - med kontanter eller betalkort. Kontanter gör budgettering enkelt om du använder kuvertmetoden , men att hålla pengar är riskabelt. Ett betalkort kopplat till ditt kontokonto ger dig all bekvämlighet med ett kreditkort, men du spenderar bara pengar som du faktiskt har .
- Månatliga räkningar: Om du har blivit van vid att betala månatliga räkningar som din mobiltelefon, verktyg eller gym medlemskap med ett kreditkort, det är en lätt vana att bryta. Byt till online-betalning så att din bank skickar pengar till din betalare via check eller elektronisk överföring. Precis som med ett kreditkort kan du ställa in saker så betalningen går automatiskt. Alternativt kan du betala dessa sedlar med ditt betalkort.
- Förbetalda kort: Om du inte har ett kontokonto kan du använda ett förbetalt betalkort i stället för ett standardbetalkort. Förbetalda kort är "laddade" med pengar innan du använder dem, då kan du svepa kortet eller göra online-betalningar ut av det belopp du har laddat upp. Kortet slutar fungera efter att du har utnyttjat din balans.
- Debet vs kreditkort: Betalkort och förbetalda kort är mer riskfyllda för daglig utgifter än kreditkort. Om någon stjäl ditt betalkortnummer och ställer upp avgifter, kommer dessa medel direkt från ditt kontokonto. Du är i allmänhet skyddad mot bedrägeri och fel , men du måste snabbt meddela din bank för bästa skydd. Det verkliga problemet är att ditt konto tillfälligt kan tömmas, vilket får dig att studsa betalningar , och det kan leda till en dominoeffekt av röra för att städa upp. När ditt kreditkortsnummer blir stulen, spenderar tjuvar kortutgivarens pengar, vilket ger dig tid att städa upp allt utan att få ditt kontokonto involverat.
- Frysta medel: Betalkort kan också vara problematiskt när kortet snubblar innan det exakta beloppet för dina utgifter är känt. Detta händer normalt när du hyr bil eller hotellrum, eller när du öppnar en flik i en nattklubb. Handlaren kommer att förhandla om ditt kort och tillfälligt låsa upp pengar i ditt checkkonto . Dessa avgifter bör gå av efter några dagar, men många avgifter kombinerat med ett checkkonto som löper kan orsaka problem. Du kan ha massor av pengar, men om banken inte låter dig använda dina pengar kommer ditt kort att avvisas och kontrollerna kommer att studsa. Håll en extra buffert med pengar för att undvika problem och kontrollera regelbundet ditt tillgängliga konto .
- Betalkort krävs: Betalkort fungerar nästan överallt, även om en onlineformulär ber dig skriva in ett kreditkortsnummer. I sällsynta fall kommer ett biluthyrningsföretag att kräva ett kreditkort istället för ett betalkort för att göra en reservation. Ta reda på vilka kort som accepteras eller vad kraven är om du bara har ett betalkort, speciellt om du behöver hyra en bil.
Köper ett hem
För vissa slutar avviljan att låna upp för att köpa ett hem. Du kan spara och betala pengar för de flesta saker, men bostäder kan kosta hundratusentals dollar, vilket skulle ta decennier av extremt besparande för många köpare. Om du bestämmer dig för att få en inteckning måste du arbeta lite hårdare än de flesta låntagare på grund av din brist på kredit.
- Alternativ kredit: Du måste godkännas baserat på "alternativa" faktorer i stället för en traditionell FICO-kreditpoäng för att bli godkänd för ett lån. Detta begränsar antalet långivare du kan arbeta med eftersom vissa långivare föredrar att inte tänka utanför lådan. Det begränsar också de typer av lån som finns tillgängliga. Du är mest sannolikt att hitta ett lån garanterat av den amerikanska regeringen, till exempel ett FHA-lån . För att bestämma din kreditvärdighet kommer långivare att leta efter information om regelbundna on-time-betalningar som du gör, såsom hyror, verktyg och försäkringspremier. Se till att du betalar i tid i minst 12 månader innan du ansöker om ett lån.
- Inkomst: En annan viktig faktor är den inkomst du har tillgång till för att återbetala ett hypotekslån. När man gör manuell försäkring , vilket är vad du behöver om du inte har traditionella kreditgivare, behöver du troligen ditt skuldsättningsgrad mindre än 43 procent och lägre är bättre.
- Reserver: Det är också bra att ha pengar i banken. Om du är en skuldfri sparare är du förmodligen redan där. Ju mer ekonomiskt säker du är desto mer sannolikt är du att bli godkänd, även utan kredithistoria.
- Stabilitet: Långivare letar efter en säker sak, eller åtminstone så nära det som de kan få. En lång historia av anställning är till hjälp eftersom det föreslår att du fortsätter att tjäna en jämn inkomst. Branschen du arbetar med kan också vara en faktor. Säsongsarbete är mindre pålitlig, medan ett regeringsarbete ofta anses vara säkert.
- Tid att stänga: Utan traditionella kreditpoäng tar det längre tid än normalt att få ett lån. Manuell försäkring är en arbetsintensiv process eftersom någon måste granska och utvärdera alla detaljer. Detta är en allvarlig nackdel om du köper på en säljare marknad, och det kan vara frustrerande. Kom igång så snart som möjligt om du bor på en het marknad, långt innan du gör ett erbjudande.
Skulle du överge kredit helt?
Innan duch skuld för gott, vet varför du kanske vill ha bra kredit så att du kan fatta ett mer informerat beslut att göra utan.
- Det behöver inte kosta pengar för att bygga upp kredit och behålla bra kreditpoäng. Du betalar bara ränta när du lånar pengar. Om du inte behöver låna, använd ett kreditkort för dagliga utgifter och betala av kortet varje månad. Du har en 30-dagars graceperiod innan räntekostnader debiteras, så du kan aldrig betala en öre i ränta, behålla din kredit och ha extra säkerhet på ett kreditkort.
- Om du någonsin behöver pengar är det trevligt att ha en solid kredithistoria. Återigen är skulden bara ett problem om det hänger ihop för länge. Du kan hålla ett kreditkort öppet för nödsituationer, bara använd det inte för att köpa mer än du har råd med. Att leva utan skuld är tilltalande, särskilt efter att du har sett svåra tider. Men om du någonsin ändrar dig och vill låna, måste du börja från början efter att du låter din kredit helt torka upp.
- Du kan inte radera det förflutna. Även om du går utan skuld finns din kredithistoria fortfarande, och det kan fortsätta att orsaka problem. Skulder kommer i slutändan att falla i dina kreditrapporter, och samlare kan inte försöka samla efter att stadgan om begränsningar har löpt ut, men det tar flera år.
- Utgifterna är problemet. Kreditkort och enkla lån kan locka dig till en skuldfälla. Otur och hälsoproblem kan göra saken värre. Den viktigaste uppgiften är att förstå var dina pengar går och varför du har spenderat ditt sätt. Gör en realistisk plan och dina chanser att lyckas blir mycket bättre.