Vissa alternativ kan hjälpa dig att undvika att betala skatt på räntebindningsränta
Problemet med obligationer är att de inte tjänar intresse för alltid. Så småningom mognar de. Vid en viss tidpunkt vill Internal Revenue Service att du betalar inkomstskatter på det intresse de har tjänat, men IRS ger dig ett antal alternativ.
Man kan låta dig undvika att betala någon skatt på intresset alls.
Grunderna för sparobligationer
Serie EE är den vanligaste typen av obligationer utgivna av US Treasury. De tjänar ränta i 30 år om du behåller dem så länge, och som en praktisk sak måste du hålla dem i minst ett år eller du förlorar din investering. EE-obligationer som säljs idag levereras med en låg fast ränta på bara 0,10 procent, men om du köpte dem mellan maj 1997 och juni 2004 betalar de en rörlig ränta på 1,07 procent per 2017.
Federal lag tillåter skattebetalare att köpa upp till $ 10.000 per typ av obligation varje år. Detta ökar till $ 20.000 om du är gift och din make vill köpa också, och du kan köpa ytterligare $ 5000 om du berättar för IRS att du vill använda din återbetalning för att köpa gammaldags papper Serie I-obligationer .
När Obligationsränta är skattepliktig
Även vid dessa räntor kommer dina obligationer att tjäna några varje år och IRS vill ha sin andel av pengarna.
Men här är lite bra nyheter-obligationsränta är endast skattepliktiga på federal nivå. Du kommer att undvika statliga och lokala skatter på det intresse dina obligationer tjänar, vilket kan få dem att verka som ett mer attraktivt investeringsmedel för skattebetalare som bor i stater med höginkomstskattesatser.
När det gäller federala skatter har du ett val med EE och I-obligationer.
Du kan skjuta upp räntan tills du löser in obligationen eller den förfaller, beroende på vad som händer först, eller du kan betala skatt på räntan årligen. Tyvärr kan du inte ändra dig och gå fram och tillbaka under 30 år. Det är ett engångsval. Och om du bestämmer dig för att skjuta upp räntan, måste du betala de därmed sammanhängande skatterna - så mycket som 30 år, om du inte löser in obligationerna tidigare - allt på samma gång i det året.
Och det finns ytterligare en fångst. Du måste behandla alla dina EE-band på samma sätt. Du kan inte skjuta upp räntan på den här och den, och sedan betala årligen på en handfull andra.
Utbildningsskatten uteslutande
Så är det en väg ut ur allt detta? Kanske för vissa skattebetalare.
IRS låter dig undvika att betala skatt på räntor som erhålls av serie EE och serie I sparobligationer när du löser in dem om du använder pengarna mot kvalificerade högre utbildningskostnader för dig själv, din make eller någon av dina anhöriga.
Självklart kommer detta med ett antal kvalificerande regler.
- Om du har serie EE-obligationer måste de ha utfärdats efter 1989.
- Bondens ägare måste ha varit minst 24 år gammal den första dagen i månaden i det år då de utfärdades. Men om du äger dem och du uppfyller detta ålderskrav, kan du lösa in dem för att betala för ditt barns utbildningskostnader, även om han ännu inte är 24.
- Du måste betala utbildningskostnaderna samma år som du löser in obligationerna, och endast vissa kostnader är täckta: undervisning, avgifter, vissa böcker och viss utrustning, till exempel en dator som kan krävas för en viss kurs. Rum och bräda och fritids- eller sportavgifter kvalificeras inte.
- Du måste använda alla intäkter från dina inlösta obligationer, både huvudstol och ränta, för att betala för utbildningskostnader. Om intäkterna uppgår till mer än vad du är skyldig i skolan är den del av räntan som annars skulle vara skattebefriad proraterad.
- Skolan måste vara en med vilken den amerikanska utbildningsdepartementet har ett studenthjälpprogram.
- Du måste lämna en gemensam avkastning med din make om du är gift.
Du kan också rikta alla pengar från dina inlösta obligationer till ett Coverdell Education Savings Account, om ingen i din familj är ganska redo att gå vidare till college bara än.
Den ändrade justerade brutto inkomstregeln
Inte alla skattebetalare kan utnyttja utbildningsskatten. En slutregel gäller din ändrade justerade bruttoinkomst för året när du använder obligationerna för att betala för utbildningskostnader.
När din MAGI når ett visst tröskelvärde, utesluts endast en del av ditt obligationsränta från beskattning. Om din inkomst når en andra tröskel, kan du inte göra anspråk på uteslutning alls. Eventuella intäkter från obligationerna räknas mot din MAGI-det är inte bara inkomst du tjänar.
Från och med 2018 kan en enda skattebetalare tjäna upp till $ 79 700 och kräva fortfarande fullständig uteslutning. Gränsen ökar till $ 119.500 om du är gift. Uteslutningen börjar sedan fasas ut och elimineras helt och hållet för enstaka skattebetalare med MAGI på 94,700 dollar eller 149,550 dollar för gifta skattebetalare.
Vad om du återinvesterar?
Fram till 2004 var det möjligt att fortsätta att skjuta upp ränta på obligationer även om din serie EE-obligationer mognade. Du kan effektivt återinvestera pengarna, lösa in obligationerna och använda intäkterna för att köpa Series HH-obligationer. Du kan då fortsätta att skjuta upp räntan på huvudmannen. Tyvärr utfärdar inte amerikanska statskassan serie HH-obligationer så det här alternativet är inte längre tillgängligt.
Du kanske har ett annat alternativ om du arvsobligationerna emellertid. Om du kan övertyga befälhavaren för att arbeta med dig, kan hon lösa in obligationerna, betala skatterna på räntan från boet och sedan skicka tillbaka dem till dig. Detta skulle åtminstone låta dig undvika att betala skatt på räntor som intjänades under decedentens livstid.