Ett kreditbrev (LOC) är ett löfte från en bank för att göra en betalning förutsatt att vissa villkor är uppfyllda.
LOCs är komplicerade. Det enklaste sättet att förstå hur de arbetar är att se ett exempel. Denna handledning visar hur ett kreditbrev fungerar steg för steg. Du kan också bara läsa en översikt om du föredrar en textförklaring utan bilderna.
För detta exempel antar vi att en importör köper varor från en exportör. LOCs kan dock användas för andra typer av transaktioner. Standby-brev av kredit , till exempel, används regelbundet inom Förenta staterna för en mängd olika tjänster (inklusive byggprojekt, el-service och mer). Om du vill lära dig hur en LOC fungerar för en gemensam inhemsk transaktion, ersätt termen "importör" och "exportör" med en kund eller tjänsteleverantör i din bransch. Till exempel:
- Exportören kan vara ett elföretag som säljer makt. importören skulle vara en kund som köper ström från verktyget
- Exportören kan vara en entreprenör som lovar att slutföra ett projekt vid ett visst datum. importören skulle vara entreprenörens kund
Observera att den här handledningen visar hur konceptet fungerar, men en riktig transaktion är mycket mer komplex än vad du ser här. För tillfället är tanken bara för att bli bekväm med flödet av dokument och betalningar när en LOC används.
01 Låt oss göra det här!
För det första beslutar en köpare (importör) och säljare (exportör) att göra affärer tillsammans. De är överens om pris, kvantitet och andra villkor, och de anger hur och när varorna ska skickas till köparen. Som en del av avtalet antar vi att säljaren vill att köparen ska använda ett kreditbrev (LOC).
Varför kräver säljaren ett kreditbrev? Säljaren vill ha mer förtroende för att köparen ska betala. Kanske har den här köparen och säljaren aldrig arbetat tillsammans, eller ordern kan vara stor nog för att orsaka allvarliga ekonomiska svårigheter om något går fel (om säljaren spenderar pengar för att producera och leverera varor och köparens tillgångar beslagtagas av någon anledning).
Det är viktigt att veta att försäljningsavtalet inte ingår i kreditbrevet . Försäljningsavtalet är endast mellan köparen och säljaren, och LOC använder information i avtalet, men LOC är ett separat dokument utfärdat av en bank.
02 Utfärdar LOC
För att få ett kreditbrev (LOC) kontaktar köparen sin bank. Den banken är verksam i köparens hemland och är sannolikt en bank som köparen för närvarande gör affärer med. Köparen tillhandahåller information som behövs för att banken ska kunna utfärda LOC, inklusive detaljer som:
- Hur mycket är betalningen?
- Vad är säljarens namn och adress (känd som mottagaren )?
- När kommer det att skickas?
- Hur kommer det att skickas?
- Var ska sändningen komma fram?
- Och många andra detaljer
Det är viktigt att banken får alla detaljer korrekta. LOC kommer att vara ett juridiskt bindande dokument, och dessa dokument tolkas bokstavligen . Återigen är LOC separat från försäljningsavtalet, och det är baserat på dokument - inte åtgärder - så du kan inte anta att allt kommer att fungera om det finns ett fel (även ett till synes mindre objekt som ett typografiskt fel). Om dokumentet inte är perfekt måste det redone innan någon går framåt.
När banken utfärdar LOC har banken gjort ett löfte och banken kommer att ansvara för att skicka pengar (det är det som gör ett kreditkort så säkert för säljare) - så vill banken veta att köparen faktiskt kan komma upp med pengarna. Vid denna tidpunkt måste köparen behöva deponera medel med banken, eller banken kan erbjuda lån till köparen som en del av LOC.
Efter att LOC har utfärdat skickar banken den till säljarens bank. Det här är vanligtvis en bank i säljarens land - förmodligen en bank som säljaren redan har en relation med. Det kan finnas flera banker mellan att fungera som mellanhänder, men vi har lämnat dem för enkelhet.
Säljarens bank granskar LOC och vidarebefordrar den till säljaren. Vid denna tidpunkt bör säljaren granska LOC för att säkerställa att den matchar vad hon överens om att göra och att hon kan uppfylla kraven i LOC. Hon bör också bestämma om hon är bekväm med sin tillit till den utfärdande banken och alla andra banker som är involverade.
Om allt är acceptabelt kan säljaren gå vidare till nästa steg: producera och leverera varor.
03 Skicka varor och dokument
För att få betalt med ett kreditkort (LOC) måste säljaren uppfylla kraven i LOC. Det innebär bland annat i allmänhet:
- Leverera varan vid ett visst datum
- Eventuellt har varorna inspekterats före leverans
- Använda fraktmetoden som anges i LOC
- Frakt till och från portar som anges i LOC
- Samlar in dokument som anges i LOC (t.ex. fraktdokument)
- Skicka in dokument till banken vid ett visst datum
Det är här säljare verkligen njuter av fördelarna med ett kreditbrev. Säljaren vet att hon kommer att få betalt (förutsatt att banken som lovade betalningen är bra för pengarna) så länge hon uppfyller kraven i LOC . Det spelar ingen roll om hennes kund har gått i konkurs eller beslutar att inte betala - banken står på kroken för betalning. banken kommer att behöva hantera slutkunden.
På samma sätt, beroende på hur sakerna ordnades, spelar det ingen roll om varorna någonsin gör det till kunden. En storm kan skada eller förstöra varorna under sändningen, och säljaren kan inte vara ansvarig för den förlusten.
Den största utmaningen för säljaren uppfyller kraven i LOC. Återigen bryr bankerna bara om detaljerna som skrivits in i LOC och de dokument du skickar för att tillgodose LOC. Om något är av, kommer säljaren inte betala.
Till exempel, om du skickar en dag sent, är det ett stort problem. Du kan eventuellt kasta in en viss extra produkt gratis (och din kund kan till och med komma med om att det här är den sena leveransen), men bankerna betalar inte om inte LOC har ändrats för att ta hänsyn till senare leveransdatum. Det tar extra pengar och tid att ändra en LOC.
04 Betalning och leverans Ankomst
När dokumenten skickats till säljarens bank, kommer banken att verifiera att dokumenten uppfyller kraven i LOC. Återigen kommer banken att ta allt bokstavligt: om något är avstängd - även stavningen eller förkortningen av ett företagsnamn - kan banken vägra betalning. Bankerna tar flera arbetsdagar för att genomföra denna översyn.
Om dokumenten är bra kommer säljarens bank att vidarebefordra dokumenten till köparens bank. Köparens bank gör samma granskning av dokument mot LOC. Om allt checkar ut skickar köparens bank betalning till säljarens bank.
Köparens bank skickar sedan dokumenten till köparen, som använder dessa dokument för att ta in varorna när de anländer.
När får säljaren betalt? Tidpunkten för betalningen beror på vilken typ av LOC som används. Säljaren kan få betalt inom några dagar att skicka in dokument till en lokal bank. I andra fall måste säljaren vänta tills vissa villkor är uppfyllda. Ibland betalar säljaren ett "förskott" (innan du skickar något) så att hon kan köpa resurser som kommer att användas för att producera kundens varor.