Lär dig grunderna i Trading S & P 500 eller ES Futures
ES terminshandel på ett elektroniskt handelssystem. Kontrakten handlar nästan 24 timmar om dagen, från 18:00 Eastern Time (ET) på söndag kväll till 17:00 fredag kväll. Det finns en handelshalt mellan 4:15 och 4:30 PM ET varje dag.
Det mest aktiva ES-kontraktet har vanligtvis daglig handel mellan ett och två miljoner kontrakt. Detta fluktuerar med volatilitet. Flyktiga dagar har högre volym och låg volatilitet dagar är mer mot den nedre änden av volymintervallet.
Mellan 2008 och 2017 har ES futures vanligen haft ett dagligt intervall på 10 poäng när volatiliteten är låg och 40 punkter eller högre när volatiliteten är hög.
ES-kontraktsspecifikationer
Kontraktspecifikationer är grundläggande saker som en näringsidkare borde veta om terminsmarknaden som de handlar om. Kontraktspecifikationerna för ES-terminsmarknaden är följande:
- Symbol: ES
- Förfallodagar: mars, juni september och december
- Byte: Chicago Mercantile Exchange (CME) Globex
- Valuta: US Dollar
- Tick storlek / lägsta pris fluktuation: 0,25 poäng
- Tick Värde eller vinst / förlust per tick: $ 12.50
- Ticks per punkt: 4, vilket gör varje poäng värd $ 50 per kontrakt
Att känna till ticknings- och poängvärdet är viktigt för att styra risk och handla rätt terminspositionsstorlek .
Till exempel, om en daghandlare är villig att riskera 100 USD per handel, kunde de köpa två kontrakt med en stoppförlust en punkt bort från deras post. Om priset träffar stoppförlusten hålls förlusten till $ 100. Alternativt, att köpa ett kontrakt med en tvåpunktstopp förlust resulterar i samma $ 100 förlust.
Bas-symbolen för E-mini S & P 500 framtid är ES, men eftersom det finns flera utgångsdatum för varje år är hela symbolen längre.
Varje utgångs månad har en kod:
- Mars är H
- Juni är M
- September är u
- December är Z
Om vi handlar i marsavtalet är symbolen ESH, till exempel, men vi behöver också veta året. Ta sista siffran av året och lägg till den i symbolen. År 2015 är symbolen ESH5. I 2017 är marsavtalet ESH7. Kontraktet i december 2019 är ESZ9.
Vissa webbplatser och plattformar använder de senaste 2 siffrorna i året, till exempel ESU16 för september 2016-kontraktet. Se Futures Market Expiration Dates för mer information.
S & P 500 (ES) Holidays
ES-terminsmarknaden är öppen för handel varje handelsdag, söndag kväll till fredag, med undantag för semestern, som finns här: CME Holiday Calendar. Det finns handelstidsändringar eller stängningar kring nationella helgdagar. Det finns en helgdag varje månad förutom april, juni, september och oktober. Därför är det i alla andra månader minst en handelsdag som kan påverkas av en semester.
Handel E-Mini S & P 500 (ES) Futures
E-mini S & P 500 (ES) futures är några av de mest flytande i världen och är populära bland dagens handlare. ES-futures kan handlas varje dag, eftersom det finns gott om volym och volatilitet de flesta dagar för att skapa vinst .
Paretidarna kring aktiemarknaden öppnar klockan 7:30 ET har bästa prisrörelsen och volymen , och är idealiska för dagshandel.
Den sista timmen av handel, från 3:00 till 4:00 ET, ser också vanligtvis mer prisrörelse och volym jämfört med mitten, tystare delen av dagen.
Utöva en ES-handelsdagstrategi före handel med reell kapital. Det finns ett antal program, inklusive NinjaTrader , som tillåter näringsidkare att ladda ner tidigare handelsdagar och handla dem när de vill. Detta är till nytta för personer med begränsad tid eller som vill träna på kvällen när marknaden inte är öppen eller inte aktiv. Kom ihåg, den bästa tiden för handeln är begränsad till några timmar varje dag.
Riskhantering är avgörande för framgångsrik ES-handel. Hur mycket du börjar handla med beror på din strategi och hur mycket du är villig att riskera per handel. Det rekommenderas att handeln börjar daghandel med minst $ 3.500 , och helst $ 6.500 till $ 7.000.
För att svänga handels ES-futures, börja med minst $ 10.000, men helst mer.
E-Mini S & P 500 Marginaler
Daghandlare har lägre marginalkrav än handlare som håller framtidspositioner över natten. Margin är hur mycket näringsidkaren måste ha på sitt konto för att öppna en framtidsposition. För varje ES-kontrakt som hålls över natten, måste näringsidkaren ha 4 900 USD i sitt konto när positionen öppnas. Daghandlare håller inte positioner över natten och är därför inte föremål för denna regel. Istället ställer mäklaren marginalkravet. Dag handelsmarginaler börjar så lågt som $ 500 med några mäklare. Det innebär att öppna en enda kontraktsposition när handlaren bara behöver $ 500 på sitt konto. Som angivet ovan är det dock högt rekommenderat att börja med minst $ 3,500 eller mer i kontot.
Uppdaterad av Cory Mitchell.