Så här fungerar inflationsskyddade obligationer.
Inflationsskyddade obligationer, även kända som TIPS (som står för statsobligationsskyddade värdepapper) utfärdas av den amerikanska regeringen. Utbetalningarna på denna typ av obligationer ökar med inflationen. Vilket innebär att du kan få mer inkomst i tider med hög inflation. Så här fungerar de.
Hur skyddar en TIP dig från inflationen?
Ränta som betalas på ett TIP baseras på en kurs som multipliceras med bindningens huvudvärde.
Huvudvärdet av ett inflationsskyddat band justeras uppåt eller nedåt baserat på förändringar i konsumentprisindexet, vilket är den formella inflationsmetoden i USA.
Inflationskyddade obligationer betalar en fast ränta två gånger per år. Om huvudmannen justeras på grund av inflationen kommer den fasta räntan att tillämpas på det nya högre huvudbeloppet, och så kommer en högre räntesumma att betalas ut. Det innebär att om du äger ett inflationsskyddat band och det finns inflation så ser du en ökning av ränteintäkterna du erhåller från obligationen.
Hur fungerar en inflationsskyddad obligationsfond?
Inflationsskyddade obligationer fonder köper och säljer TIPS till dig, samlar intresse och betalar ut det till dig. En fondförvaltare bestämmer vilka obligationer att köpa eller sälja. Fonder gör ett lämpligt alternativ för att köpa enskilda obligationer på egen hand.
Ränta som betalas ut på dessa obligationer är skattepliktig inkomst för dig.
Av den anledningen kommer de flesta att vilja äga denna typ av investering på ett pensionskonto där allt ränta ackumuleras skatteuppskjutet.
Om du vill äga inflationsskyddade obligationer med dina regelbundna besparingar, kolla I-Bonds för ett mer skatteeffektivt alternativ.
Var kan jag köpa Inflationsskyddade Obligationer eller Fonder?
Du kan köpa inflationsskyddade obligationer direkt från US Treasury genom att öppna ditt eget konto via Treasury Direct.
Jag försökte Treasury Direct en gång och fann systemet besvärligt och obekvämt att använda. Du kan också köpa TIPS genom de flesta mäklare, även om en extra avgift kan debiteras av mäklarfirman eller mäklaren. Avgiften kan vara värd bekvämligheten med ett lättillgängligt konto.
När det gäller medel går du kan köpa dem via nästan alla mäklare eller online-konto. Kolla in US News & World Report: s inflationsskyddade obligationsfondslista för att få en uppfattning om vilka typer av medel som finns där ute.
Behöver du inflationsskyddade obligationer?
Forskning om pensionärers utgiftsmönster tyder på att dina utgifter inte kommer att stiga stadigt med inflationstakten när de har gått i pension. Pensionärer brukar spendera mer i sina förtidspensionsår, men sedan brukar spendera att minska med åldrande när du reser och går ut mindre. Det betyder att i motsats till vad många tror, behöver du inte oroa dig för inflationen i pension så mycket som tidigare trodde.
Under 2008/2009 när Fed startade en lösare penningpolitik var det enormt oroande att resultatet skulle vara superhögt inflation, men den vilda inflationen har inte följt. Faktum är att inflationstakten har varit ganska tämjd.
En av de bästa källorna till inflationsskyddad inkomst är social trygghet, eftersom förmånerna justeras uppåt baserat på förändringar i konsumentprisindex.
Den lämpliga tilldelningen till aktier kan också göra en god inflationssäkring. Guld är egentligen inte så stor inflationssäkring, och det ger ingen inkomst eller utdelning, så jag föredrar att människor fördelar sig på aktier för att säkra inflationen snarare än att fördela till guld.
Ett annat verktyg du har mot inflationen är att hantera utgifterna i "måste haves" och "likaså till haves". Om inflationen stiger, kan du börja ge upp några av de "som-till-havesna". På lång sikt kan detta tillvägagångssätt fungera mycket bättre för dig än att fördela för mycket av din portfölj mot att säkra något som kanske inte hamnar ett problem.