Definition och Portföljhanteringsstrategi för fondplacering
Liksom många av de bästa investeringsstrategierna och filosofierna är kärna och satellit enkel och effektiv, särskilt för långsiktiga investeringar och investeringar.
Definition av kärn- och satellitportfölj
Core and Satellite är en gemensam och tidtestad investeringsportföljdesign som består av en "core", som en storkapitalfond, som representerar den största delen av portföljen och andra typer av medel, "satelliten" "Fonder-var och en består av mindre delar av portföljen för att skapa hela.
Det primära målet med denna portföljdesign är att minska risken genom diversifiering (sätta dina ägg i olika korgar) och överträffa (få högre avkastning än) ett standardvärde för prestanda, som S & P 500 Index . Sammanfattningsvis kommer en Core and Satellite-portfölj förhoppningsvis att uppnå över genomsnittlig avkastning med under genomsnittlig risk för investeraren.
Börja med kärnan
Det bästa kärninnehavet är en diversifierad storkapitalfond, till exempel en lågpris S & P 500 indexfond . Kärnan kommer att representera den största delen av din portfölj. En bra andel för en måttlig portfölj är till exempel 30-40%.
Anledningen till att storkapitalindexfonderna fungerar som kärninnehav är att information om stora företag, som Wal-mart, GE, Exxon och Microsoft, är så lätt tillgänglig för allmänheten att det är extremt svårt för investerare att konsekvent utföra resultat marknaden, särskilt under långa perioder.
Med andra ord, om även proffsen har svårt att slå S & P 500 , varför ska du göra något bättre? Du kan lära dig mer om detta koncept och resonemanget för att använda indexfonder genom att läsa om Efficient Markets Hypothesis (EMH) .
Lägg till satelliterna
Efter att ha köpt storkapitalkärnan, kommer olika typer av medel - de "satelliter" som representerar olika fondkategorier kompletterar strukturen i Core and Satellite-fondens portfölj.
Dessa andra fonder kan innefatta mid cap-lager, småkapitalandel, utländsk aktie, räntebindning, obligationsfonder och penningmarknadsfonder. Dessa satelliter är de medel som hjälper investeraren att lyckas med denna strategi för att få högre avkastning jämfört med referensvärdet, till exempel S & P 500 .
I det lägsta och kanske viktigast kan Core and Satellite-portföljkonstruktionsdesignen bidra till att investerare är väl diversifierade bland olika tillgångstyper (aktier, obligationer och kontanter) och olika fondkategorier. Denna tillgångsallokering och investeringstillverkning kan också hjälpa investeraren att uppnå rimlig avkastning för rimlig risk.
Ansvarsbegränsning: Informationen på denna webbplats är endast avsedd för diskussion och bör inte missuppfattas som investeringsrådgivning. Denna information utgör under inga omständigheter en rekommendation att köpa eller sälja värdepapper.