Hur man gör Roth vs före skatt 401 (k) beslut
Antalet arbetsgivare som erbjuder ett Roth-alternativ i sin pensionsplan har ökat betydligt de senaste åren.
Alternativet Roth gör att du kan bidra med pengar till en pensionsplan efter skatt. Som bidrag till en Roth IRA är avgifter till en Roth 401 (k) inte avdragsgilla. I stället för att dra nytta av de uppskattade skattebesparingarna genom att göra traditionella avgifter före skatt, kommer skatteavbrotten senare när du börjar ta utdelningar från planen. Roth-konton gör det möjligt att dra in inkomstvinsten i ditt konto skattefri så länge kontot har varit öppet minst 5 år och du är över åldern 59 1/2.
Förutom den stora skillnaden efter skatt, arbetar Roth 401 (k) s mycket som vanligt 401 (k) s. En likhet är att både före skatt och Roth 401 (k) bidrag är berättigade till en företags match. Oavsett om du får ett matchande bidrag från ditt företag bestäms av din arbetsgivare. Om du får en, görs den före skatt och hålls separat från din Roth 401 (k). Om du väljer att lämna din arbetsgivare kan du välja att hålla din Roth 401 (k) där den är eller flytta den till din nya arbetsgivares plan om en Roth 401 (k) erbjuds där.
Ett annat alternativ är att flytta den till en rollover Roth IRA, där du kommer att omfattas av samma regler om återkallelse.
Här är några viktiga frågor att överväga när du bestämmer om en Roth 401 (k) är meningsfull för dig:
Kan du bidra till en Roth 401 (k)?
För att kunna delta måste du först bekräfta att en Roth 401 (k) erbjuds av din arbetsgivare.
Om det är och du är berättigad att delta, kan du bidra oavsett inkomst. Roth 401 (k) s är inte föremål för inkomstbegränsningar. En Roth IRA å andra sidan har inkomstgränser som avgör om du kan bidra.
Hur mycket kan du bidra?
Den totala IRS-gränsen för anställda traditionella och Roth 401 (k) -bidrag är 18 500 USD (24 500 USD om du är över 50 år i år) för 2018.
Beslutet före skatt mot Roth 401 (k) behöver inte vara endera eller ett scenario. Du kan bidra till båda typerna av konton (om de tillhandahålls av din arbetsgivare). Det är möjligt att göra bidrag till både före skatt och Roth 401 (k) så länge som dina kombinerade bidrag inte överstiger den årliga gränsen.
Förväntar du dig att vara i en högre skattekonsol under dina pensionsår?
Den största skillnaden mellan före skatt och Roth 401 (k) är om du betalar skatter nu som är fallet med Roth eller då du tar ut pengarna (före skatt 401k). Att välja alternativet Roth 401 (k) kan vara särskilt fördelaktigt om du är orolig för att du är i en högre skattekonsol under dina pensionsår.
Att betala skatt på förhand har också sina fördelar om du har en lång framtid av investeringsvinster framför dig. Generellt sett desto längre är din investeringstidshorisont desto större är dina potentiella skattebesparingar.
Roth 401 (k) kan vara mest fördelaktigt för någon som befinner sig i karriärens tidiga skede och förväntar sig att deras inkomst stiger markant under sin livstid. Roth 401 (k) kan också vara en bra idé om du är orolig att även om din inkomst inte går upp i pensionen, kan skattesatserna. I själva verket sänkte den nyligen gjorda skattesänkningen och sysselsättningslagen från 2017 marginella inkomstskattebeslag för de flesta människor som lämnar några att tro att de kommer att bli högre i framtida år.
Å andra sidan kommer du troligen att vara bättre att hålla fast vid skatt före skatt 401 (k) om du tror att din inkomstskattesats i allmänhet kommer att vara lägre när du behöver pengarna vid pensionering. Det beror på att avgifter som gjorts med skatt före skatt ger ett aktuellt skatteår avdrag för det belopp som bidrar. De flesta pensionärer hamnar faktiskt ut att de har en lägre ersättningskvot under sina pensionsår.
Faktum är att en allmän riktlinje är att ersätta ungefär 80 procent av din inkomst för att upprätthålla din samma bekväma livsstil under pensionen. Dessa lägre inkomstnivåer och det faktum att vissa inkomstkällor som socialförsäkring endast är delägbart skattepliktiga ger ytterligare ett argument på uppdrag av 401 (k) alternativet före skatt.
I enkla termer är här den största skillnaden mellan den traditionella och Roth 401 (k):
Optionerna före skatt "401 (k) ger dig en skatteavbrott idag och kräver att du betalar inkomstskatter när du tar utdelningar (skatt senare).
Roth 401 (k) s bidrag görs med efter skatt, men ger dig möjlighet att skattefria utdelningar (skatt nu).
Planerar du att använda en del av dina pensionssparande för överföringsändamål?
Roth 401 (k) konton är också meningsfullt som ett kapitalöverföringsmedel. En planeringsstrategi är att använda Roth 401 (k) konton för att överföra pensionsmedel till arvingar på skattefri basis. Inherited Roth 401 (k) s är fortfarande inte föremål för inkomstskatt eftersom bidrag redan beskattats. De är föremål för obligatoriska minimidistributionsregler. Under din livstid kan du överföra en Roth 401 (k) till en Roth IRA för att undvika nödvändiga minsta fördelningar. Denna strategi kan bidra till att bevara tillgångar till arvtagare och möjliggöra fortsatt skattefri tillväxt.
Den avgörande faktorn
Den största faktorn när man bestämmer om Roth 401 (k) är meningsfullt för dig brukar komma ner till inkomstskattesatser. Men andra variabler måste beaktas när du fattar ditt beslut. Din ålder, nuvarande och framtida skattestatus och övergripande skatteförändring mellan skatt före kontot (401 (k), IRA, HSAs), Roth-konton och skattepliktiga konton.