När kan jag ta ut pengar från min 401 (k) utan straff?

Undvik straff genom att känna till de åldersrelaterade reglerna

Har du ett 401 (k) pensionskonto? Undrar när och hur du kan börja tappa in i dina skattefria besparingar? Olika regler gäller vid olika åldrar. Ju lägre din ålder, desto färre dina alternativ, speciellt om du ännu inte är pensionär. Detta kan vara frustrerande om du behöver pengar för utgifter utan pensionering, men tanken på en 401 (k) är att du är ekonomiskt lösningsmedel när du går i pension.

Under ålder 55

Om du är 55 år och fortfarande arbetar för det företag som hanterar din 401 (k) plan, har du bara två alternativ (förutsatt att alternativen är tillgängliga för din arbetsgivare).

För att knacka på 401 (k) medel måste du antingen ta ett 401 (k) lån eller ett svårt uttag.

Om du inte längre är anställd av företaget kan du rulla medlen över till en IRA eller kontant i 401 (k) planen . Tänk dig två gånger om inbetalning, men om du betalar in, kommer du att upphäva värdefullt borgenärsskydd som stannar när du behåller pengarna i planen.

Ålder 55 till 59 1/2

Om du är pensionerad tillåter de flesta 401 (k) planerna att du får straffavdrag vid 55 års ålder. För att du ska kunna använda denna 401 (k) pensionsåldern 55, måste din anställning vara avslutad senast det år du fyller 55 år du måste lämna dina pengar i 401 (k) planen för att få dem tillgång till straff. Det finns några undantag från denna regel: för många polis, brandmän och EMTs, gör denna bestämmelse medel så tidigt som 50 år, snarare än 55.)

Innan du knackar in på din 401 (k), se till att du läser igenom reglerna för denna 55-åriga likviditetsbestämmelse:

1. Om du går i pension året innan du fyller 55 år, kommer 401 (k) pensionsåldern 55 inte att gälla . Din återkallelse kommer att bli föremål för en straffavgift på 10% för tidig återkallelse . Tänk dig till exempel att du går i pension vid 54 år, tänker på ett år kan du få tillgång till strafffritt. Nej, tyvärr. Du behövde vänta ett år till att gå i pension för att bestämmelsen ska tillämpas.

1. Om du rullar din 401 (k) plan över till en IRA, kommer pensionsåldern 55 inte att gälla . Den tidigaste åldern där du kan ta ut pengar från ett traditionellt IRA-konto utan straffavgifter är ålder 59 ½.

Ålder 59 ½ till 70 1/2

När du når ålder 59 1/2 förändras reglerna lite, men tillgången till dina 401 (k) medel vid 59 års ålder beror på om du fortfarande arbetar eller inte.

Pensionerade . Om du är pensionerad, avslutad anställning efter att ha fyllt 55 år och fortfarande har pengar i din 401 (k) plan, kan du få tillgång till dem vid 59 års ålder och betala ingen tidig uppsägning straffavgift. Om du har rullat dina 401 (k) medel till en IRA, reglerna är desamma: Ålder 59 1/2 är den tidigaste du kan ta ut pengar från ett IRA-konto och betalar ingen tidig uppsägning straffavgift.

Jobbar fortfarande. Om du fortfarande arbetar kan du få tillgång till medel från en gammal 401 (k) plan när du når åldern 59 1/2, men du kanske inte har samma tillgång till medel inom 401 (k) planen hos det företag för vilket du arbetar för närvarande . Kontrollera med din 401 (k) planadministratör att se om din plan tillåter vad som kallas en "in-service" -fördelning vid 59 års ålder. Några 401 (k) planer tillåter detta och andra inte.

401 (k) Pensionsålder 70 ½

Ålder 70 1/2 är den ålder som krävde minimala fördelningar startar.

Vid den här åldern måste du börja med att ta utdelningar från alla dina skatteuppskattade pensionsplaner (planer som IRA och 401 (k) s).

Om du fortfarande är anställd hos det företag som hanterar din 401 (k) plan, är du inte ägare, och du vill inte distribuera, kan din plan erbjuda ett undantag från dessa obligatoriska utdelningar. Du måste kolla med din planadministratör för att se om de tillåter ett undantag från de föreskrivna minimidistributionsreglerna om du fortfarande arbetar i åldern 70 1/2.