Hur mycket behöver du ta ut din portfölj?
Om du och din make gemensamt tjänar $ 100 000, ska du till exempel spara pengar för att ha 75 000 dollar till 85 000 dollar per år när du går i pension.
Men senast har denna tumregel blivit ifrågasatt. Personliga finansexperter säger nu att dina utgifter, inte din inkomst, ska leda till din pensionsplanering.
Snarare än att välja ett godtyckligt tal baserat på den lön du har förhandlat med din nuvarande chef, säger du att du borde räkna ut hur mycket pengar du vill leva på varje år under pensionen. Multiplicera sedan med 25 . Det är så mycket du behöver spara.
Om du och din make väljer att ta ut $ 40 000 per år från din pensionsportfölj (för att komplettera din sociala trygghet ), behöver du till exempel ett portföljvärde på 1 miljon dollar när du går i pension. Om du och din make vill dra tillbaka 80 000 dollar per år behöver du 2 miljoner dollar.
Att basera ditt pensionsbesparingsmål på dina förväntade årliga utgifter - i stället för din nuvarande årslön - ger mycket mening. Jag stöder detta tillvägagångssätt och tror att det trummar den traditionella tumregeln som överfokuserade på din inkomst.
Naturligtvis finns det en kritisk faktor för att göra detta tillvägagångssätt. Du måste kunna exakt uppskatta hur mycket pengar du behöver varje år för din levnadskostnad när du går i pension.
Hur kan du räkna ut det här?
Steg ett: Titta på din nuvarande utgift
Undersök hur mycket pengar du spenderar för närvarande varje år. Det är ett bra startvärde. (Vet inte svaret? Dessa kalkylblad kan hjälpa till.)
Steg två: Fråga dig själv följande frågor:
- Har du barn som kommer att bero på dig för ekonomiskt stöd när du går i pension? Tänk på kostnaden för att skicka dem till college och eventuellt hjälpa till att stödja dem genom grundskolan. Tänk om de kommer att fråga dig om de kan låna pengar för att köpa bil, hus eller förlovningsring. Planerar du att betala för deras bröllop? Dessa kan lägga till dina pensionskostnader.
- Är du och din make i god hälsa? Har du familjhistorier om stora medicinska tillstånd som kan visa sig vara dyra? Medicare hanterar några kostnader, men pensionärer betalar ut sig för vissa kostnader. Dessutom kan "indirekta" medicinska kostnader som ommontera ditt hem för att vara rullstolsvänligt kosta en förmögenhet.
- Har du skuld, som kreditkortsaldor, billån eller studielån?
- Kommer ditt bostadslån att betalas fullt ut när du går i pension?
- Hur hög är din fastighetsskatt och husägare försäkring?
- Har du eller din make äldre föräldrar som kan behöva fysiskt eller ekonomiskt stöd?
- Har du syskon eller kusiner som kanske behöver hjälp?
Lägg till dessa beräknade kostnader på din nuvarande budget. Avskriva engångskostnader. Om du planerar att betala 20.000 dollar för ditt barns bröllop, t ex, antar att dina årliga pensionskostnader i genomsnitt kommer att bli 2 000 dollar per år högre än dina nuvarande räkningar.
Dra av eventuella utgifter från din nuvarande budget om det behövs. Om din nuvarande budget inkluderar att betala en inteckning , kan du dra av huvud- och räntedelen av din lånepost från dina förväntade pensionskostnader. Glöm inte att lägga till kostnaden för fastighetsskatt och husägare försäkring igen!
I slutet av detta steg borde du ha ett nummer som speglar hur mycket du spenderar varje år när du är pensionär.
Steg tre: Beräkna din sociala trygghet och pensionsinkomst
Mindre än en tredjedel av de arbetande amerikanerna får pension. Om du är en av de få få, fråga din arbetsgivare hur mycket du får. (Personalavdelning är det bästa stället att börja fråga).
Social trygghet skickar dig en blankett en gång om året som berättar hur mycket du är berättigad att få i pension, baserat på dina nuvarande bidrag. Se det formuläret för att hitta din förväntade betalning. Om du inte hittar formuläret, om du är ny på arbetskraften, använd beräkningen på den officiella webbplatsen för social trygghet.
Steg fyra: Subtrahera och multiplicera
Dra av dina förväntade pensions- och sociala avgifter från dina beräknade årliga utgifter.
Om du har några andra inkomstkällor, till exempel inkomst från hyresfastigheter, royalties eller livräntor , drar du ut det här också.
Mängden kvar är hur mycket du behöver ta ut från din portfölj. Multiplicera detta nummer med 25. Det är så stort din portfölj måste vara.
Här är ett exempel:
Förväntad pensionskostnad: $ 65 000 per år
Pensions- och socialförsäkringsinkomst: $ 30 000 per år
Netto uthyrningsfastighetsinkomst: 5 000 USD per år
Formel: $ 65,000 - $ 30,000 - $ 5000 = $ 30,000. Det här är beloppet per år som måste dras tillbaka från den personens pensionsportfölj.
$ 30,000 x 25 = $ 750,000 pensionsportfölj behövs.
Så vad är ditt nummer?