Mottagarens beteckningsformulär är inte enstaka dokument
Här är varför.
Pensionsräkningar överförs på dödsobjekt
Till skillnad från andra egendomar och tillgångar är tillgångar som innehas i en arbetsgivare-sponsrad pensionsplan som ett 401 (k) eller annat pensionssparande konto som ett IRA behandlas som tillgångar i överlåtelse, vilket innebär att tillgångsägarna överförs till utsedda stödmottagare vid din död i stället för att vara uppdelad enligt vad som anges i din testamente eller av en rättegångsdomstol.
Den största fördelen med TOD-tillgångar är att de i allmänhet får övergå till den överlevande mottagaren utanför provisorisk egendom, vilket gör det möjligt för de utsedda mottagarna att undvika tid och kostnad för probateprocessen för dessa tillgångar. Nackdelen med ett överlåtelsekonto är att om de avlidnes önskemål för dessa tillgångar har förändrats, men mottagarna inte har uppdaterats i enlighet med detta, finns det få överlevande som kan göra. Dessutom, om de utsedda mottagarna förutse kontoägaren men mottagarna aldrig uppdaterades, kommer dessa tillgångar att vara föremål för probationens tid och kostnad.
Så hur utnyttjar du fördelarna med att ha kontomottagare, samtidigt som man undviker nackdelarna? Det första steget är att utse dina primära och kontingentmottagare.
Utnämning av primära och kontingentmottagare
När du först ställer in din 401 (k) eller IRA, får du möjlighet att utse mottagare online eller på mottagarformulär.
På denna blankett måste du ange en primärmottagare och en kontingentmottagare .
En primärmottagare mottar ditt kontosaldo i den olyckliga omständigheten att du dör. En kontingentmottagare eller stödmottagare är å andra sidan utsett om din primära stödmottagare förutser dig. Eftersom en avlidnad inte kan ärva tillgångar, skulle ditt 401 (k) kontosaldo gå till den kontingentmottagare du identifierade om din primära stödmottagare inte längre lever.
Generellt kommer du också att få möjlighet att ange hur stor andel av kontotillgångar som ska gå till dessa stödmottagare. Låt oss exempelvis säga att du är gift och har två barn. Du kan välja att göra din make / maka till din primära stödmottagare vid 100% vilket innebär att om du skickar kommer din make att ärva hela kontots värde. Men om din make förebygger dig, utser du var och en av dina barn som kontingentmottagare på 50%, vilket innebär att din make ska passera före eller samtidigt som du gör, vart och ett av dina två barn kommer att få hälften av kontot värde. Men du väljer att utse dina mottagare är allt bra och bra. Problemet uppstår när du aldrig tänker på deras mottagarformulär igen efter att du fyllt ut dem första gången.
Varför bör du granska dina bidragsbeteckningar
Samtidigt som behandlingen av din mottagare beteckning formulär som en en-och-göra övning kan ofta vara okej, kan det ibland vara extraordinärt problematiskt. Gå tillbaka till vårt första exempel, låt oss säga att du därefter blir skild. År senare gifter du dig igen. Förhoppningsvis uppdaterar du din vilja så att din nya make skulle arva ditt hem och andra tillgångar vid din död. Om du är noggrann kontaktar du ditt livförsäkringsagent och ger även de nödvändiga uppdateringarna. Men du ändrar inte dina förmånstagare för pensionskonto. År senare dör du.
Ditt hem kommer att övergå till din nya make, enligt villkoren i din vilja. Livförsäkringsintäkterna kommer också att gå till din nya make, tack vare det samtalet du gjorde till din livförsäkringsagent. Men din 401 (k) plan?
Det kommer till din ex-make, för att du aldrig uppdaterat 401 (k) mottagarens beteckning blankett. Som ett TOD-konto följer överföringen av ditt 401 (k) konto inte villkoren i testamentet som dina andra tillgångar. Mottagarens beteckning är styrdokumentet, vilket är en nackdel i det här fallet. För att undvika liknande scenarier, se till att du regelbundet granskar dessa 401 (K) och IRA-mottagare beteckningsformulär, särskilt om du har haft några större familjeändringar sedan du satte upp planen. Du och dina nära och kära kommer att vara tacksamma att du gjorde.