Ett lägre utgiftsförhållande betyder mer för dig.
- En fond som har ett kostnadsförhållande på 1,10 kostar 1,10% per år av de totala tillgångarna du har i fonden.
- En fond som har ett kostnadsförhållande på .20 avgifter .20% eller 1/5 av 1% av det belopp du har investerat.
Ibland hör du utgiftsförhållanden som anges i form av "grundpunkter". En baspunkt är lika med 0,01%. En fond som tar ut 30 basispoäng kostar 30% eller knappt 1/3 procent per år. Kostnadsförhållandena dras inte från ditt konto eller din investering. I stället dras de av fondens totala tillgångar innan du får din andel. Detta innebär att om de investeringar som ägs av fonden levererade en bruttoavkastning på 10% och fonden har en kostnadskvot på 1%, är avkastningen, trots avgift, 9%.
Det genomsnittliga utgiftsförhållandet
Enligt fondföretagsforskningsfirman Morningstar, år 2015 debiterade den genomsnittliga amerikanska aktiefonden 0,58% den genomsnittliga internationella aktiefonden 0,77 %% och alternativa medel debiterades 1,31% per år i genomsnitt.
Fonder som äger små företag och internationella investeringar kommer att ha högre utgiftsförhållanden än medel som äger stora amerikanska företag. Det beror på att det krävs mer expertis och forskning för forskning och handel med mindre lager och utländska investeringar.
När man jämför utgiftsförhållandena är det viktigt att se till att man jämför fonder som äger liknande typer av investeringar. Det skulle inte vara rättvist att jämföra kostnadsförhållandet på en tillväxtmarknad fond till en amerikansk storkapitalfond. Det skulle vara rättvist att jämföra kostnadsförhållandet mellan en tillväxtmarknad fond till en annan tillväxtmarknadsfond.
Där hittar du din ömsesidiga fondens utgiftsförhållande
Det finns flera sätt att hitta utgiftsförhållandet för en fond:
- Du kan söka information om fonden med dess tickersymbol (en serie med fem bokstäver). Till exempel har Vanguards 500 Index Investor-fond en tickersymbol för VFINX. När jag skriver in på internet, var det första objektet som visade sig Google Finance. När du tittar igenom informationen får du se en sektion som heter "nyckelstatistik", där det visar att kostnadseffekten är 0,17%
- Du kan alltid se upp en fonds kostnadsförhållande i fondens prospekt . Det skickas till dig varje år, även om det i vissa fall nu kan levereras till dig elektroniskt. Du kan ladda ner fondens prospekt från fondföretagets hemsida. Titta i innehållsförteckningen för en sektion som heter "Avgifter och kostnader" och det kommer att berätta för din fonds utgiftsförhållande.
Varför kostnadseffekter är viktiga
Kostnadsprocenten minskar avkastningen på din investering. Du måste titta på avkastning på investeringar med avdrag för avgifter och skatter för att göra en bra jämförelse.
Varje fond kommer att ha ett bestämt investeringsmål och kommer antingen att följa en aktiv eller passiv investeringsfilosofi.
Aktiva medel spenderar pengar på forskning och handel med att försöka välja den bästa uppsättningen investeringar inom kategorin de fokuserar på, och på grund av det extra arbetet medför de högre kostnader. Passiva fonder äger ett förutbestämt urval av investeringar och har mycket lägre kostnader. Studier visar att efter att ha redovisat avgifter och skatter, överträffar oftast passiva medel med lägre avgifter aktiva medel med högre avgifter.
Ovetande, många investerare betalar för mycket för sina investeringar. Att uppmärksamma investeringsavgifterna kan öka din avkastning över tiden. Om du till exempel kan hitta liknande kvalitetsinvesteringar med kostnadsförhållanden som var ungefär .50% mindre än vad du för närvarande betalar, på $ 100.000 som sparar 500 dollar per år. Över tio år lägger det upp till 5 000 dollar av besparingar.