En traditionell IRA kan vara ett användbart pensionsredskap
Pre-Tax Advantage
Den främsta fördelen med en traditionell IRA är att i de flesta fall görs avgifterna före skatt. Det innebär att när du sätter in pengar i IRA kan du dra av det beloppet från din skattepliktiga inkomst. Detta resulterar i att man betalar mindre inkomstskatt för året. För 2018 är det maximala bidraget till en traditionell IRA $ 5 500 och $ 6 500 om du är 50 år eller äldre.
Förutom att få ett värdefullt skatteavdrag framför, växer pengarna på kontot skatteförskjutet. Eventuell ränta eller realisationsvinst från investeringarna beskattas inte när vinsterna realiseras. Istället är de uppskjutna tills pengar återkallas från IRA vid pensionering. I detta skede beskattas det till din vanliga inkomstskattesats. Om du förväntar dig att vara i en lägre skattekonsol när du går i pension, betyder det att du kommer att skulda mindre skatt på dina kvalificerade IRA-uttag .
Vem kan bidra till en traditionell IRA?
Någon med förvärvsinkomst är berättigad att öppna en traditionell IRA, men det finns vissa begränsningar för vem som kan dra av avgifterna.
Det finns inkomstgränser som används för att bestämma hur mycket av avgifterna som är avdragsgilla, om något alls.
Om du för närvarande omfattas av en pensionsplan på jobbet år 2018 kan du dra av ditt fulla traditionella IRA-bidrag om:
- Du är singel och din modifierade justerade bruttoinkomst är 63 000 dollar eller mindre
- Du är gift och skickar en gemensam avkastning med en MAGI på $ 101 000 eller mindre
- Du är gift med arkivering separat, med en MAGI på mindre än $ 10.000
När du når dessa gränser börjar avdraget börja fasas ut, vilket minskar antalet bidrag du kan dra av. Om du inte omfattas av en pensionsplan på jobbet och du är singelfil kan du dra av ditt fulla bidrag, oavsett din inkomst. Om du inte omfattas av en plan på jobbet, men din make är det fulla avdraget bara tillgängligt om din kombinerade MAGI är 189 000 dollar eller mindre.
Med nödvändiga minsta fördelningar från en traditionell IRA
En av de potentiella nackdelarna med en traditionell IRA är den tvångsfördelning som måste börja vid 70 års ålder. I denna ålder måste du börja ta minsta utdelning, baserat på din livslängd. Även om du inte behöver pengarna, om du inte tar minst den minimidivision som krävs (RMD) varje år kommer du att möta ett 50 procent straff på RMD-beloppet.
På baksidan är uttag som gjorts före vändåldern 59 ½ underkastad en 10 procent tidig uppsägningspenning. Det finns några undantag för att undvika straff. Till exempel betalar du inte straffet när du drar ut $ 10.000 av traditionella IRA-medel för att köpa ett första hem.
Du skulle dock fortfarande vara skyldig till regelbunden inkomstskatt vid återkallandet.
Är en traditionell IRA rätt för dig?
Om din arbetsgivare inte erbjuder en pensionsplan , eller om du letar efter ett sätt att spara ännu mer för pensionering efter att ha maxat 401 (k) , då kan en traditionell IRA vara ett bra alternativ för att spara pengar före skatt för pensionering. Tänk på att beroende på huruvida du är gift eller om din maka omfattas av en pensionsplan på jobbet, kan du dock bli föremål för inkomstbegränsningar.
En Roth IRA är också något att tänka på. Med en Roth får du inget avdrag för avgifter men du kan göra kvalificerade uttag i pension 100 procent skattefri. Det kan vara ett stort plus om du förutser att du är i en högre skattekonsol när du går i pension. Och du behöver inte ta nödvändiga minsta fördelningar från en Roth IRA vid 70 års ålder.
Det gör att dina pengar kan fortsätta växa tills du faktiskt behöver använda den.
Att väga fördelarna med både traditionella och Roth-IRA kan hjälpa dig att bestämma vilken som är mest förnuftig som en del av din pensionsplan.