Hur man kan dra nytta av skattefria obligationsintäkter
De flesta investerare köper obligationer av två grundläggande skäl: De är säkra och de ger inkomst. Obligationer kan ge viss stabilitet för din portfölj för att motverka volatiliteten i aktierna medan de fortfarande genererar nuvarande eller framtida intäkter.
Investerare ser inte typiskt på obligationer för att överträffa aktier, även om det händer från tid till annan. Huvudfunktionen att behålla obligationer i en portfölj är att uppnå stabilitet och inkomst.
Men då är det skattefrågan. Om du äger aktier betalar du inte skatter på deras tillväxt tills du säljer dem, och då beskattas du bara till kapitalvinstskattesatsen. Även utdelningar får särskild skattebehandling. Men det är inte fallet med obligationer.
En skattemässig situation
Obligationer kan ha omedelbara skattekonsekvenser eftersom du vanligtvis får inkomster från dem två gånger per år. Här är hur skattesituationen bryts ned per bindningstyp:
- Amerikanska statsskuldfrågor : Dessa sedlar och sedlar genererar federal inkomstskatt, men ingen statlig eller lokal inkomstskatt.
- Kommunala obligationer: Municipals, ibland kallade munis, är skattefria på federal nivå. Om du köper dem i det land där du bor, kan de också vara fria från statliga och lokala skatter. Dessa kallas ibland "trippelfri" av den anledningen.
- Företagsobligationer : Företagsobligationer har inga skattefria avsättningar.
- Nollkupongobligationer: Nollkupongobligationer säljs med en djuprabatt och betalar inget årligt intresse. Det fulla nominella värdet betalas vid förfallodagen. Men det finns en fångst. IRS beräknar det "underförstådda" årliga räntan på obligationslånet och du är ansvarig för det beloppet, även om du inte faktiskt tar emot det förrän obligationen förfaller. Ja, du läste det korrekt. Du beskattas nu på inkomster som du inte har fått än och kanske inte får i flera år framöver.
Som du kan se är kommunala obligationer uppenbarligen det bästa skatteavtalet. Avkastningen på munis återspeglar denna fördel.
Gör matematiken
Det finns ett snabbt sätt att se hur en kommunal obligation jämförs med ett lager på basis av skattemässigt, vilket trots allt är det enda som är viktigt. Du kan beräkna den skattepliktiga ekvivalenten av en kommunal obligations avkastning med hjälp av denna formel:
Ange din marginalskattesats , vilket är vad du ska betala på nästa dollar av inkomst du tjänar. Subtrahera det från nummer 1. Därefter dela ett munavkastning genom resultatet för att få beskattningsbar ekvivalent. Om du till exempel kommer att ligga i 28 procent skattesatsen och du funderar på en mun med ett avkastning på 2,8 procent, skulle beräkningen se ut så här:
0,028 / (1 - 0,28) = 3,89%
Detta muni ger dig samma effektiv avkastning som en skattepliktig säkerhet som betalar ca 3,89 procent. Om du lägger till statliga och lokala skatter, kan det påverka din skattepliktiga motsvarande avkastning ännu högre.
Slutsats
Lagren har naturligtvis alltid gjort obligationer på lång sikt, men om du letar efter relativt säker inkomst till en rimlig avkastning är kommunala obligationer värda en titt på sina skatteförmåner.
Obs! Hör alltid med en finansiell professionell för den mest aktuella informationen och trenderna. Denna artikel är inte investeringsrådgivning och den är inte avsedd som investeringsrådgivning.