Tips för att bygga egenkapital som kan öka din nettovärde
Här är ett alltför förenklat exempel: Det verkliga marknadsvärdet på ditt hem är $ 200 000 och du är skyldig till $ 150 000 på inteckning.
Ditt eget kapital är $ 50.000.
Förklaring av nettoeffekten
Eget kapital skiljer sig från brutto eget kapital. Nettot eget kapital är brutto eget kapital minus kostnaderna för att sälja hemmet. Dessa kostnader kan innefatta provision för fastighetsmäklare, obetalda fastighetsskatter och poster i stängningskostnaderna som du inte vidarebefordrade till hemköparen.
Till exempel: Ditt hem säljer för 200.000 dollar och din inteckning på hemmet var 150.000 dollar. Ditt eget kapital är $ 50.000. Du kan dock vara skyldig en provision på $ 12.000 till din fastighetsmäklare. Dina övriga stängningskostnader som tilläggsavgifter, avgiftsavgifter och skattprestationer, etc., kan lägga till ytterligare $ 3 000 i säljarbetalda kostnader. Ditt eget kapital är då $ 35.000. Nettoförmögenhet är det belopp du skulle ficka i slutet av försäljningen.
Hur byggs Hem Equity?
Husägare kan bygga eget kapital på olika sätt:
- Nedbetalning: De pengar du lägger in i hemmet som minskar den ursprungliga hypotekslånen. Till exempel är en 20 procent nedbetalning på ett hem värderat till $ 100 000 $ 20 000. Du skulle börja med ett kapital på $ 20.000 och undvika att du behöver betala hypotekslån . Ditt lån skulle vara resterande $ 80.000 att börja.
- Hypotekslån: Med varje hypotekslån bygger du eget kapital genom att betala på huvudmannen, samtidigt som du betalar räntan på lånet och eventuella försäkrings- och skattebetalningar som du inkluderar i summan. Ditt eget kapital ökar när du gör hypotekslån .
Extra betalning på hypotekslån: Du kan göra extra betalningar på din inteckning för att ansöka om revisor. Detta ökar ditt eget kapital.
Hem förbättringar: Om du gör hem förbättringar som höjer det verkliga marknadsvärdet av ditt hem, detta ökar ditt eget kapital. Till exempel spenderar du $ 50 000 på ett köksmodell som ökar marknadsvärdet med $ 30 000. Nu har du höjt ditt eget kapital med 30 000 dollar, förutsatt att du inte tog ut ett eget kapitallån för att betala för det. Detta är en hypotetisk ökning av eget kapital. Du kommer bara veta hur mycket det ökade värdet av ditt hem när du säljer.
Värdering av marknadsvärdet: Det verkliga marknadsvärdet på ditt hem kan stiga på grund av att liknande hus i ditt område nu säljer för mer pengar. En långivare kan vara villig att refinansiera din inteckning till det högre värdet. Till exempel köpte du ditt hem för $ 100 000 med en 20 procent nedbetalning. Under de senaste två åren säljer liknande hem för 120 000 dollar. Ditt eget kapital i hemmet har ökat med 20 000 dollar på grund av denna ökning. Detta är också hypotetiskt. Du måste sälja hemmet för att realisera detta eget kapital.
Hur reduceras hemandel?
Du kan också se ditt eget kapital falla. Vi behöver inte titta tillbaka väldigt långt för att se hur det kan hända, ta åren 2006 till 2011 på nästan alla fastighetsmarknader i landet, och värdena föll. När bostadsvärdena faller faller eget kapital rätt tillsammans med det.
Här är några sätt du kan minska ditt eget kapital:
- Öka de huvudsakliga lånen i hemmet : Om du refinansierar din inteckning , ta ut ett andra inteckning eller eget kapitallån, kan du minska ditt eget kapital.
- Fall i marknadsvärde : Om bostäder säljs för mindre i ditt område faller ditt eget kapital också. Detta är vad som händer när du är under vatten på din inteckning . Till exempel köpte du ett hem för 200 000 dollar med 20 procent eget kapital, vilket motsvarar 40 000 dollar. Men fastighetsmarknaden föll, och nu säljer liknande bostäder för 150 000 dollar. Ditt eget kapital har fallit med $ 50.000, och du har inte längre något eget kapital i ditt hem. Om du sålde för 150 000 dollar skulle du behöva betala hypotekslånet $ 10 000 för att kompensera.
- Ditt hem brinner ner , och du har inte tillräckligt med försäkring för att betala för din förlust.
- Uppskjutet underhåll. Om du inte fortsätter att göra reparationer till ditt hem där sakerna försämras eller slutar fungera korrekt, kommer kostnaden att bota att äta i din eget kapital.
Slutsatsen är att du bara känner till eget kapital i ditt hem i slutet av försäljningen. Fram till dess är det allt hypotetiskt. Om du kan förhandla om ett bättre försäljningspris från köparen, ökar du det eget kapital du får betalt ut. Omvänt, om du inte betalar för reparationer som begärts av köparen eller ger köparen en kredit för stängningskostnader, ökar ditt eget kapital.