Varför drar du nytta av mild inflation
Den andra är när det tar bort risken för deflation . Det är då priserna faller. Folk väntar på att se om priserna kommer att sjunka mer innan de köpas. Det sänker efterfrågan och företag minskar deras lager. Som ett resultat producerar fabriker mindre och lägger av arbetare. Arbetslösheten stiger, vilket leder till lönedeflation. Nu har människor mindre pengar att spendera, vilket minskar efterfrågan ännu mer. Företagen sänker sina priser. Det gör deflationen värre. Av den anledningen är deflationen ännu mer korrosiv mot ekonomisk tillväxt än inflationen. Priserna sjönk 10 procent under den globala stora depressionen .
exempel
Bostadsindustrin ger ett exempel på både inflation och deflation. Fram till 2006 lockade stigande priser successivt till investerare. De såg att det var en chans att tjäna pengar genom att köpa nu och sälja senare. Detta skapade fler arbetstillfällen som hembyggare försökte möta efterfrågan.
Men mellan 2006 och 2010 upplevde bostadsmarknaden massiv deflation.
Priserna sjönk 30 procent. De som hade råd att köpa ett hus bestämde sig för att vänta tills marknaden förbättrades. Ju längre de väntade, sjönk de lägre priserna.
Många människor fångades i sina hem. De kunde inte sälja sina hem för tillräckligt för att täcka inteckningarna. De blev upp och ner. Så småningom kunde de inte se något ljus i slutet av tunneln.
Även de som hade råd att fortsätta betala, gick ofta bara bort. Detta skickade priserna är ännu lägre.
Andra räknade med att kunna sälja sitt hem om ett år eller så. De räknade med detta för att täcka ett inteckning som de inte kunde ha råd med. De avskärmade och förlorade sitt hem när de inte kunde täcka sitt lån. Detta hände med så många människor att det fanns en glut på marknaden. Denna skuggförteckning absorberades inte riktigt förrän 2013.
De som fortsatte betala sina lån hade mindre pengar att spendera på andra saker. Detta drev ned efterfrågan i andra delar av ekonomin. Vad fick de i gengäld? En någonsin deflaterande tillgång.
Hur Fed Håller Inflation Hälsosam
Tidigare Federal Reserve ordförande Ben Bernanke satte ett officiellt 2 procent inflationsmål . Nationens centralbank ändrar räntorna för att hålla inflationen på omkring 2 procent. Det är för kärninflationen . Det avlägsnar flyktiga gas- och matpriser . Det är också årets över året , inte månad till månad.
Inflationen riktar in folkets förväntningar om inflationen. De tror att Fed kommer att se till att priserna stiger. Det spyr dem att handla nu innan priserna stiger ännu mer. Fed kommer att sänka räntorna för att öka utlåningen, om inflationen inte når sitt mål.
Fed kommer att höja räntorna om inflationen överstiger Feds mål. Inflationsinriktning har blivit en kritisk del av penningpolitiken .
När inflationen är dålig
Om inflationen är större än 2 procent blir den farlig. Walking inflationen är när priserna stiger 3 procent till 10 procent på ett år. Det kan driva för mycket ekonomisk tillväxt. På den nivån beror inflationen på dina hårda intjänade dollar. Priset på saker du köper varje dag stiger snabbare än lönen. Tack vare promenadinflation tar det 24 dollar idag för att köpa vad $ 1 gjorde 1913.
Gallopinginflationen inträffade under 1980-talet. Det uppmanade president Ronald Reagan att berömligt säga, "Inflationen är lika våldsam som en rånare, lika skrämmande som en väpnad rånare, och lika dödlig som en slår man". Det tog tvåsiffriga räntor och en recession för att stoppa galoppinflationen.
Tack och lov, det har inte återkommit sedan dess. De värsta typerna av inflation är hyperinflation och stagflation .
En anledning till att inflationen inte har återkommit är att Federal Reserve förstår de fyra orsakerna till inflationen mycket bättre. Det kan snabbt sätta bromsarna på stigande priser genom att höja räntorna