Så varför tar det så lång tid för mottagare att få sitt arv? Eftersom den personliga representanten eller efterföljande förvaltare måste vidta följande steg innan boet kan stängas eller förtroendet kan avslutas:
- 1. Inventar decedentens handlingar och tillgångar. Innan en personlig representant kan utses av probaträtten eller en efterföljande förvaltare kan ta över förvaltningen av ett förtroende måste alla decedentens fastighetsplaneringsdokument och andra viktiga papper placeras. Den decedentens planeringsdokument kan innehålla en testamente för sista testamente och testamente , begravning, kremering, begravning eller minnesmärke och / eller en revocerbar levande förtroende . Decedentens viktiga handlingar kan omfatta bank- och mäklarförklaringar, aktie- och obligationscertifikat, livförsäkringar, företagsrekord, bil- och båttitlar och handlingar. och information om decedents skulder, inklusive räkningar, kreditkorträkningar, inteckningar, personliga lån, medicinska räkningar och begravningsräkningen.
- 2. Få utnämnd som personliga representant för probateboet eller acceptera tidpunkt som efterträdare till förvaltare . När decedentens viktiga dokument är belägna, om det är nödvändigt att en personlig representant utses av rättegångsdomstolen , eller om decedentet hade en Revocable Living Trust , kommer efterträdaren att acceptera avtalet.
- 3. Värdera decedentens tillgångar. När den personliga representanten eller efterföljande förvaltaren är på plats, måste dödsdatumet för decedents tillgångar bestämmas. Detta kommer att vara viktig information för mottagarna eftersom kapitalvinsterna kommer att beräknas med hjälp av datumet för dödsvärdet jämfört med värdet när den ärvda egendomen säljs (vilket resulterar i ett steg eller ett steg i grund ). Dessutom kommer det totala värdet av decedentens tillgångar reducerade med utestående skuld att avgöra om boet eller förvaltningen kommer att vara föremål för statliga fastighetsskatter , statliga arvskatter och / eller federala fastighetsskatter .
- 4. Betala decedentens slutliga räkningar och löpande administrationskostnader. När värdet på den avlidnes tillgångar har upprättats måste den personliga representanten eller efterföljande förvaltaren betala deedents slutliga räkningar, såsom mobilräkningar, kreditkortsräkningar och medicinska räkningar samt de löpande kostnaderna för att administrera boet eller förtroende, såsom lagringsavgifter, verktyg och advokatkostnader .
- 5. Filera tillämplig avkastning och betala gällande skatter. Förutom att betala decedentens slutliga räkningar och löpande administrationskostnader, kommer den personliga representanten eller efterföljande förvaltaren också att behöva fila alla tillämpliga fastighetsskatt och / eller arvskattedeklarationer (statlig och / eller federal - IRS Form 706 ), decedentens slutliga inkomst Skatteavkastning (s) (stat och / eller federal - IRS Form 1040), och inledande och slutliga fastighets- eller förvaltningsinkomstskattedeklarationer (statligt och / eller federalt - IRS-formulär 1041 ). Naturligtvis måste eventuella skatter betalas i rätt tid för att undvika ränta och straff.
- 6. Distribuera vad som lämnas till mottagarna. Och så kommer vi till det sista steget i processen att bosätta sig i en egendom eller förtroende - skriv arvskontrollerna till mottagarna. Detta är det sista steget, för om den personliga representanten eller efterföljande förvaltaren inte tar hand om alla fem av de tidigare stegen och helt enkelt ger mottagarna sin andel av boet eller förtroendet, kommer den personliga representanten eller efterföljande förvaltaren att hållas personligen ansvarig för alla decedes obetalda räkningar, administrationskostnaderna och alla obetalda skatter.
Så när kan du förvänta din arv?
Som angivits ovan är det ganska involverat i att bosätta sig i en egendom eller förtroende. Men i allmänhet, hur lång tid tar avvecklingsprocessen ? Detta beror på många faktorer, inklusive de typer av tillgångar som decedent ägs, värdet av dessa tillgångar, huruvida boet är skattepliktigt på staten och / eller federal nivå, hur många stödmottagare som är involverade, huruvida mottagarna kommer överens och kompetens och noggrannhet hos den personliga representanten eller efterföljande förvaltare. Med hänsyn till dessa faktorer kan en enkel egendom eller förtroende lösas inom några månader, medan en komplicerad egendom eller förtroende kan ta ett eller flera år att lösa sig.