Hur Trump Tax Law ändrar AMT
Det är den irriterande delen om AMT. Om du gör mer än AMT-undantaget och använder avdrag, måste du beräkna dina skatter två gånger.
Det är en gång för den vanliga inkomstskatten, och en gång för AMT. För att lägga till förolämpning på skada måste du betala den högre skatteavgiften.
Den 22 december 2017 tecknade president Trump lagen om beskattning och sysselsättning . Det håller AMT, men höjer undantags- och fasningsnivåerna från 2018 till 2025. Som ett resultat kommer det att påverka 200 000 skattefiler istället för de 5 miljoner som drabbats år 2017. I propositionen ingår en automatisk levnadsjustering . Kongressen eliminerade AMT för företag.
Hur AMT fungerar
AMT skiljer sig från den vanliga skattesatsen eftersom den inte har standardavdrag eller personliga undantag . Det tillåter inte heller populära detaljerade avdrag . Dessa inkluderar statliga och lokala inkomstskatter , utländska skattekrediter och anställdas affärskostnader. Det tillåter inte ränta på bostadsobligationer , såvida det inte brukade förbättra ditt hem. Fastighets- och personliga skatter är inte avdragsgilla.
Inte heller är sjukvårdskostnaderna .
Du måste också registrera dig om du gör anspråk på den kvalificerade elfordonskrediten (Form 8834), den personliga användningsdelen av den alternativa bränslefordonets bränslefordon (Form 8911) eller krediten för tidigare års minimiskatt (Form 8801).
AMT kan också inkludera andra inkomstströmmar som inte räknas med den vanliga inkomstskatten.
Av den anledningen är AMT-skatten högre än den vanliga skatten. Dessa inkluderar
- Det verkliga marknadsvärdet av incitamentsoptioner som utövades men inte såldes.
- I annat fall skattebefriad ränta från obligationer för privat verksamhet.
- Utländska skattekrediter.
- Passiv inkomst och förlust.
- Nettoförlustavdrag.
Lyckligtvis är AMT-skattesatsen enklare än de vanliga skattesatserna. Det finns bara två skattesatser: 26 procent och 28 procent. Skattesatsen är 26 procent på inkomst under AMT-tröskeln och 28 procent över den. För taxeringsåret 2017 är tröskeln $ 187 800 av AMT skattepliktig inkomst, eller $ 93 800 för de som är gifta arkivering separat. I 2018 ökar tröskelvärdet till 191 500 USD för skattebetalare som lämnar in som ensam och gift gemensam. Det är $ 95.750 för gift arkivering separat.
AMT-undantaget är mycket större än standardbefrielsen. Men det börjar försvinna när du når en viss inkomstnivå, kallad phaseout. När din inkomst träffar phaseout-nivån försvinner $ 0.25 av undantaget för varje dollar över fasutbytet.
Här är nivåerna för 2017, och enligt den nya skatteräkningen.
| Status | 2017 | 2018-2025 | ||
|---|---|---|---|---|
| Befrielse | Fasa ut | Befrielse | Fasa ut | |
| Singel / chef för hushållet | $ 54.300 | $ 120.700 | $ 70.300 | $ 500.000 |
| Gift Filing gemensamt | $ 84.500 | $ 160.900 | $ 109.400 | $ 1M |
| Gift Filing Separate | $ 42.250 | $ 80.450 | NA | NA |
Vem har betala AMT
Du behöver bara oroa dig för AMT om din justerade bruttoinkomst överstiger undantaget. Om du gör den intäkten eller högre är det AMT: s skattepliktiga inkomst. Du kan behöva beräkna AMTI och betala högre skatt. Du kan göra det på Form 6251. Ditt skattesoftwarepaket kommer också att göra det för dig. Du kan också gå till IRS AMT Assistant .
När du kvalificerar dig till AMT under ett skatteår måste du betala det. Men du kan justera dina utgifter för att minska AMT för nästa år. Det finns fyra vanliga metoder.
- Om du är anställd, få ditt företag att ersätta dig om möjligt.
- Se till att din statliga skattesättning inte är högre än din förväntade betalning. Statliga skattebetalningar är inte avdragsgilla enligt AMT.
- Betala din fastighetsskatt endast när de är förfallen. Förskottsbetal inte din nästa avbetalning före årets slut. .
- Sälj utnyttjade incitamentsprogramoptioner i samma år som du utövar dem . Om du utnyttjar alternativen men inte säljer blir värdet av de utnyttjade optionerna inkomst för AMT-ändamål.
AMT påverkar inte alla över de kvalificerade inkomstgränserna. Innan den nya skatteräkningen hade störst effekt på hushållen tjänar mellan 500 000 dollar och 1 miljon dollar årligen. Men även i den fästet betalade endast 62,9 procent AMT. Här är breakout för 2017, enligt skattepolitiska centrumet.
| Inkomst | Andel vem betalar AMT |
|---|---|
| $ 0 - $ 75,000 | 0% |
| $ 75,000 - $ 100,000 | 0,2% |
| $ 100,000- $ 200.000 | 1,9% |
| $ 200,000- $ 500.000 | 29,4% |
| $ 500,000 - $ 1M | 62,9% |
| $ 1M + | 19,9% |
AMT är mer benägna att snara giftiga skattebetalare med barn, av flera skäl. För det första har de ofta högre inkomster, särskilt om båda föräldrarna arbetar. För det andra har AMT inga ytterligare undantag för varje hushållsmedlem. För det tredje finns det ingen "äktenskapsbonus" under AMT.
Hur det påverkar USA: s ekonomi
Varför eliminerade inte kongressen den opopulära alternativa minimiskatten, som Trump lovade? Våra valda tjänstemän kan inte sänka tilläggsintäkterna. AMT producerar cirka 60 miljarder dollar per år i federala skatter från de högsta 1 procenten av skattebetalarna. Därför är det en progressiv skatt .
Historia
Kongressen skapade en förenklad version av Alternativ Minimilätt 1969. Det var ursprungligen känt som miljonärernas skatt. Det beror på att det var konstruerat för att säkerställa att de rika inte kom undan skattefria. År 1969 upptäckte Internal Revenue Service att 155 miljonerärer betalade inga skatter eftersom de använde avdrag som inte var tillgängliga för den genomsnittliga arbetstagaren. Kongressen tillämpade en högre skattesats på inkomster som nådde en viss nivå.
Reagans administration skapade dagens AMT för att inkludera mer omfattande undantag och avdrag. Det lade till personliga undantag, statliga och lokala skatter och standardavdrag. Det riktade även avdrag som fackliga avgifter och vissa medicinska kostnader. På baksidan eliminerade Reagans AMT-skattereform de mer exotiska investeringsavdrag som endast användes av de mycket rika.
Kongressen glömde att tillåta inkomstnivåer att justera för inflationen . Som en följd ändrades definitionen av rika aldrig från 1969-nivåerna. Idag skulle den inkomstnivå nu innehålla nästan alla.
För att detta skulle hända, passerade kongressen varje år en "patch" som höjde inkomstgränsen. Utan den tillfälliga lösningen skulle familjer med inkomster så låga som 30 000 dollar vara föremål för AMT. Medan plåstret skyddade dessa familjer skapade det också en stor osäkerhet.
År 2013 passerade kongressen American Taxpayer Relief Act. Den justerade automatiskt inkomsttrösklarna till inflationen. Kongressen lade till AMT-rätten till en lag för att undvika den finanspolitiska klippan 2013 . Nackdelen är om din inkomst är nära tröskeln. Om din höjning är större än inflationen, kan det vara nog att trycka dig över AMT-gränsen.